02218 安德利果汁公告及通告：中期业绩公布截至二零二五年六月三十日止六个月

香港交易及结算所有限公司及香港联合交易所有限公司对本公告的内容概不负责，对其准

确性或完整性亦不发表任何声明，并明确表示，概不对因本公告全部或任何部份内容而产

生或因倚赖该等内容而引致的任何损失承担任何责任。

Yantai North Andre Juice Co., Ltd.

ANDRE

中期业绩公布

截至二零二五年六月三十日止六个月

中期业绩（未经审核）

烟台北方安德利果汁股份有限公司（「本公司」）董事会（「董事会」）欣然提呈本公司及其附属

公司（合称「本集团」）截至二零二五年六月三十日止六个月的未经审核合并业绩，连同二零

二四年同期之比较数据如下：

ANDRE

Yantai North Andre Juice Co., Ltd.

合并资产负债表－未经审核

2025年6月30日

（除特别注明外，金额单位均为人民币元）

附注五2025年6月30日2024年12月31日

资产

流动资产：

货币资金注释1959,110,291.37236,454,035.09

交易性金融资产注释2–41,034,077.78

应收票据注释31,589,390.00738,100.00

应收账款注释4361,506,543.44301,886,389.39

预付款项注释55,243,756.342,138,627.55

其他应收款注释61,234,057.511,131,471.62

存货注释7545,459,805.791,158,583,901.63

其他流动资产注释837,339,683.2870,972,934.73

流动资产合计1,911,483,527.731,812,939,537.79

非流动资产：

其他非流动金融资产注释9461,281.69461,281.69

固定资产注释10825,460,924.61842,217,964.35

在建工程注释118,700,659.621,678,500.00

无形资产注释1299,723,352.76101,289,252.84

开发支出注释135,278,509.494,524,472.37

商誉注释145,586,976.435,586,976.43

递延所得税资产注释15–

其他非流动资产注释1629,879,255.2710,827,674.40

非流动资产合计975,090,959.87966,586,122.08

资产总计2,886,574,487.602,779,525,659.87

（后附财务报表附注为合并财务报表的组成部分）

合并资产负债表－未经审核（续）

2025年6月30日

（除特别注明外，金额单位均为人民币元）

附注五2025年6月30日2024年12月31日

负债和股东权益

流动负债：

应付账款注释1764,271,975.7096,975,675.60

合同负债注释185,523,877.532,748,130.25

应付职工薪酬注释1912,424,085.9918,924,296.22

应交税费注释2029,526,444.827,712,930.78

其他应付款注释2186,674,825.161,543,670.21

其中：应付利息–

应付股利85,300,000.00–

其他流动负债注释22714,323.98352,363.93

流动负债合计199,135,533.18128,257,066.99

非流动负债：

长期应付款注释231,748,172.501,729,656.00

递延收益注释243,773,394.573,773,394.57

非流动负债合计5,521,567.075,503,050.57

负债合计204,657,100.25133,760,117.56

股东权益：

股本注释25341,200,000.00349,000,000.00

减：库存股注释2679,649,178.0067,779,330.82

盈余公积注释2779,838,571.19139,817,902.01

未分配利润注释282,340,527,994.162,224,726,971.12

归属于母公司股东权益合计2,681,917,387.352,645,765,542.31

少数股东权益–

股东权益合计2,681,917,387.352,645,765,542.31

负债和股东权益总计2,886,574,487.602,779,525,659.87

（后附财务报表附注为合并财务报表的组成部分）

法定代表人：王安主管会计工作负责人：王艳辉

会计机构负责人：李磊

母公司资产负债表－未经审核

2025年6月30日

（除特别注明外，金额单位均为人民币元）

附注十五2025年6月30日2024年12月31日

资产

流动资产：

货币资金886,644,326.35189,944,192.63

交易性金融资产–41,034,077.78

应收票据1,589,390.00738,100.00

应收账款注释1252,818,921.11353,708,429.22

预付款项1,505,945.5666,027.13

其他应收款注释2223,055,312.98401,370,652.60

存货84,904,781.27161,200,183.07

其他流动资产22,409,115.6853,243,057.96

流动资产合计1,472,927,792.951,201,304,720.39

非流动资产：

长期股权投资注释3628,942,158.14628,942,158.14

固定资产131,754,364.42133,926,315.03

在建工程5,461,409.81–

无形资产24,056,356.3124,532,985.27

开发支出4,301,646.033,889,355.31

其他非流动资产12,510,114.409,941,854.40

非流动资产合计807,026,049.11801,232,668.15

资产总计2,279,953,842.062,002,537,388.54

（后附财务报表附注为合并财务报表的组成部分）

母公司资产负债表－未经审核（续）

2025年6月30日

（除特别注明外，金额单位均为人民币元）

附注十五2025年6月30日2024年12月31日

负债和股东权益

流动负债：

应付账款110,631,182.4991,581,312.46

合同负债2,562,617.951,350,164.90

应付职工薪酬1,503,145.482,682,473.00

应交税费737,744.29784,501.84

其他应付款1,011,144,061.76625,799,558.94

其他流动负债333,140.34175,521.44

流动负债合计1,126,911,892.31722,373,532.58

非流动负债：

递延收益2,613,500.002,613,500.00

非流动负债合计2,613,500.002,613,500.00

负债合计1,129,525,392.31724,987,032.58

股东权益：

股本341,200,000.00349,000,000.00

减：库存股79,649,178.0067,779,330.82

盈余公积106,081,269.04166,060,599.86

未分配利润782,796,358.71830,269,086.92

股东权益合计1,150,428,449.751,277,550,355.96

负债和股东权益总计2,279,953,842.062,002,537,388.54

（后附财务报表附注为合并财务报表的组成部分）

法定代表人：王安主管会计工作负责人：王艳辉

会计机构负责人：李磊

合并利润表－未经审核

2025年1-6月

（除特别注明外，金额单位均为人民币元）

项目附注五2025年1-6月2024年1-6月

一、营业收入注释29948,076,076.72632,178,357.43

减：营业成本注释29721,171,549.75458,145,479.15

税金及附加注释307,969,549.905,777,980.65

销售费用注释312,986,187.031,701,404.34

管理费用注释3220,076,452.9516,670,140.81

研发费用注释333,286,764.753,108,945.20

财务费用注释34-6,118,474.28-8,484,438.45

其中：利息费用18,516.5018,516.50

利息收入2,253,641.453,055,384.27

加：其他收益注释35190,168.65588,722.10

投资收益（损失以「－」号填列）注释363,903,884.713,036,056.95

公允价值变动收益（损失以「－」号填列）注释37–-10,985,209.20

信用减值损失（损失以「－」号填列）注释38-1,524,835.76-13,327,334.02

资产减值损失（损失以「－」号填列）注释39-60,679.54-192,524.53

资产处置收益（损失以「－」号填列）注释40–-353,827.36

二、营业利润（亏损以「－」号填列）201,212,584.68134,024,729.67

加：营业外收入注释41700.081,743.70

减：营业外支出注释4223,372.908,282.22

三、利润总额（亏损总额以「－」号填列）201,189,911.86134,018,191.15

减：所得税费用注释4388,888.82184,835.57

四、净利润（净亏损以「－」号填列）201,101,023.04133,833,355.58

（一）按经营持续性分类

持续经营净利润（净亏损以「－」号填列）201,101,023.04133,833,355.58

（二）按所有权归属分类

归属于母公司所有者的净利润

（净亏损以「－」号填列）201,101,023.04133,833,355.58

五、其他综合收益的税后净额–

六、综合收益总额201,101,023.04133,833,355.58

归属于母公司所有者的综合收益总额201,101,023.04133,833,355.58

七、每股收益

（一）基本每股收益0.580.38

（二）稀释每股收益0.580.38

（后附财务报表附注为合并财务报表的组成部分）

法定代表人：王安主管会计工作负责人：王艳辉

会计机构负责人：李磊

母公司利润表－未经审核

2025年1-6月

（除特别注明外，金额单位均为人民币元）

项目附注十五2025年1-6月2024年1-6月

一、营业收入注释4503,791,051.75402,240,722.17

减：营业成本注释4462,602,392.06381,170,651.79

税金及附加2,437,819.121,559,365.25

销售费用2,125,921.051,665,921.54

管理费用7,496,268.545,533,624.95

研发费用1,601,180.451,544,042.69

财务费用-5,476,266.93-6,979,444.81

其中：利息费用–

利息收入2,243,746.573,001,805.64

加：其他收益110,158.8810,518.87

投资收益（损失以「－」号填列）注释53,817,619.10122,955,627.93

公允价值变动收益

（损失以「－」号填列）–-10,985,209.20

信用减值损失

（损失以「－」号填列）956,435.89-4,755,880.40

资产减值损失

（损失以「－」号填列）-60,679.54113,483.93

资产处置收益

（损失以「－」号填列）–-5,755.57

二、营业利润（亏损以「－」号填列）37,827,271.79125,079,346.32

加：营业外收入–43.69

减：营业外支出–

三、利润总额（亏损总额以「－」号填列）37,827,271.79125,079,390.01

减：所得税费用–89,727.23

四、净利润（净亏损以「－」号填列）37,827,271.79124,989,662.78

五、综合收益总额37,827,271.79124,989,662.78

（后附财务报表附注为合并财务报表的组成部分）

法定代表人：王安主管会计工作负责人：王艳辉

会计机构负责人：李磊

合并现金流量表－未经审核

2025年1-6月

（除特别注明外，金额单位均为人民币元）

项目附注五2025年1-6月2024年1-6月

一、经营活动产生的现金流量：

销售商品、提供劳务收到的现金972,919,171.77547,409,785.76

收到的税费返还80,170,515.8932,973,351.49

收到其他与经营活动有关的现金注释444,864,041.605,537,782.20

经营活动现金流入小计1,057,953,729.26585,920,919.45

购买商品、接受劳务支付的现金196,050,292.95203,860,244.74

支付给职工以及为职工支付的现金43,988,581.1540,248,123.92

支付的各项税费18,009,488.2613,917,679.74

支付其他与经营活动有关的现金注释448,275,472.387,988,974.16

经营活动现金流出小计266,323,834.74266,015,022.56

经营活动产生的现金流量净额791,629,894.52319,905,896.89

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资所收到的现金1,096,200,000.001,616,299,339.44

取得投资收益收到的现金4,937,962.495,008,808.61

处置固定资产、无形资产和

其他长期资产收回的现金净额–5,208,501.31

投资活动现金流入小计1,101,137,962.491,626,516,649.36

购建固定资产、无形资产和

其他长期资产支付的现金33,082,711.5729,515,947.24

投资支付的现金1,056,200,000.002,119,710,000.00

投资活动现金流出小计1,089,282,711.572,149,225,947.24

投资活动产生的现金流量净额11,855,250.92-522,709,297.88

项目附注五2025年1-6月2024年1-6月

三、筹资活动产生的现金流量：

筹资活动现金流入小计–

分配股利、利润或偿付利息支付的现金–76,780,000.00

支付其他与筹资活动有关的现金注释4479,649,178.0027,173,361.84

筹资活动现金流出小计79,649,178.00103,953,361.84

筹资活动产生的现金流量净额-79,649,178.00-103,953,361.84

四、汇率变动对现金及现金等价物的影响-1,179,711.163,810,017.98

五、现金及现金等价物净增加额722,656,256.28-302,946,744.85

加：期初现金及现金等价物余额236,454,035.09544,174,213.28

六、期末现金及现金等价物余额959,110,291.37241,227,468.43

（后附财务报表附注为合并财务报表的组成部分）

法定代表人：王安主管会计工作负责人：王艳辉

会计机构负责人：李磊

合并现金流量表－未经审核（续）

2025年1-6月

（除特别注明外，金额单位均为人民币元）

母公司现金流量表－未经审核

2025年1-6月

（除特别注明外，金额单位均为人民币元）

项目附注十五2025年1-6月2024年1-6月

一、经营活动产生的现金流量：

销售商品、提供劳务收到的现金620,878,622.72314,503,590.49

收到的税费返还70,837,394.0125,814,175.98

收到其他与经营活动有关的现金485,055,714.317,162,045.32

经营活动现金流入小计1,176,771,731.04347,479,811.79

购买商品、接受劳务支付的现金412,847,600.34411,432,189.99

支付给职工以及为职工支付的现金12,539,786.889,938,568.06

支付的各项税费2,480,913.395,949,987.94

支付其他与经营活动有关的现金6,880,386.277,020,989.70

经营活动现金流出小计434,748,686.88434,341,735.69

经营活动产生的现金流量净额742,023,044.16-86,861,923.90

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资所收到的现金1,073,900,000.001,604,499,339.44

取得投资收益收到的现金4,851,696.88124,928,379.59

处置固定资产、无形资产和

其他长期资产收回的现金净额–13,669.95

收到其他与投资活动有关的现金–282,552,535.24

投资活动现金流入小计1,078,751,696.882,011,993,924.22

购建固定资产、无形资产和

其他长期资产支付的现金9,548,375.5812,880,628.56

投资支付的现金1,033,900,000.002,096,110,000.00

投资活动现金流出小计1,043,448,375.582,108,990,628.56

投资活动产生的现金流量净额35,303,321.30-96,996,704.34

项目附注十五2025年1-6月2024年1-6月

三、筹资活动产生的现金流量：

筹资活动现金流入小计–

分配股利、利润或偿付利息支付的现金–76,780,000.00

支付其他与筹资活动有关的现金79,649,178.0027,173,361.84

筹资活动现金流出小计79,649,178.00103,953,361.84

筹资活动产生的现金流量净额-79,649,178.00-103,953,361.84

四、汇率变动对现金及现金等价物的影响-977,053.742,719,178.60

五、现金及现金等价物净增加额696,700,133.72-285,092,811.48

加：期初现金及现金等价物余额189,944,192.63514,022,880.21

六、期末现金及现金等价物余额886,644,326.35228,930,068.73

（后附财务报表附注为合并财务报表的组成部分）

法定代表人：王安主管会计工作负责人：王艳辉

会计机构负责人：李磊

母公司现金流量表－未经审核（续）

2025年1-6月

（除特别注明外，金额单位均为人民币元）

合并股东权益变动表－未经审核

2025年1-6月

（除特别注明外，金额单位均为人民币元）

2025年1-6月

项目股本减：库存股盈余公积未分配利润股东权益合计

一、上年末余额349,000,000.0067,779,330.82139,817,902.012,224,726,971.122,645,765,542.31

二、本年初余额349,000,000.0067,779,330.82139,817,902.012,224,726,971.122,645,765,542.31

三、本年增减变动金额-7,800,000.0011,869,847.18-59,979,330.82115,801,023.0436,151,845.04

（一）综合收益总额–201,101,023.04201,101,023.04

（二）股东投入和减少资本–

（三）利润分配–-85,300,000.00-85,300,000.00

1．提取盈余公积–

2．对股东的分配–-85,300,000.00-85,300,000.00

（四）其他-7,800,000.0011,869,847.18-59,979,330.82–-79,649,178.00

四、本年期末余额341,200,000.0079,649,178.0079,838,571.192,340,527,994.162,681,917,387.35

2024年1-6月

项目股本减：库存股盈余公积未分配利润股东权益合计

一、上年末余额349,000,000.00–109,950,353.752,070,671,322.382,529,621,676.13

二、本年初余额349,000,000.00–109,950,353.752,070,671,322.382,529,621,676.13

三、本年增减变动金额–27,173,361.84–57,053,355.5829,879,993.74

（一）综合收益总额–133,833,355.58133,833,355.58

（二）股东投入和减少资本–

（三）利润分配–-76,780,000.00-76,780,000.00

1．提取盈余公积–

2．对股东的分配–-76,780,000.00-76,780,000.00

（四）其他–27,173,361.84–-27,173,361.84

四、本年期末余额349,000,000.0027,173,361.84109,950,353.752,127,724,677.962,559,501,669.87

（后附财务报表附注为合并财务报表的组成部分）

法定代表人：王安主管会计工作负责人：王艳辉

会计机构负责人：李磊

母公司股东权益变动表－未经审核

2025年1-6月

（除特别注明外，金额单位均为人民币元）

2025年1-6月

项目股本减：库存股盈余公积未分配利润股东权益合计

一、上年末余额349,000,000.0067,779,330.82166,060,599.86830,269,086.921,277,550,355.96

二、本年初余额349,000,000.0067,779,330.82166,060,599.86830,269,086.921,277,550,355.96

三、本年增减变动金额-7,800,000.0011,869,847.18-59,979,330.82-47,472,728.21-127,121,906.21

（一）综合收益总额–37,827,271.7937,827,271.79

（二）股东投入和减少资本–

（三）利润分配–-85,300,000.00-85,300,000.00

1．提取盈余公积–

2．对股东的分配–-85,300,000.00-85,300,000.00

（四）其他-7,800,000.0011,869,847.18-59,979,330.82–-79,649,178.00

四、本年期末余额341,200,000.0079,649,178.00106,081,269.04782,796,358.711,150,428,449.75

2024年1-6月

项目股本减：库存股盈余公积未分配利润股东权益合计

一、上年末余额349,000,000.00–136,193,051.60638,241,152.591,123,434,204.19

二、本年初余额349,000,000.00–136,193,051.60638,241,152.591,123,434,204.19

三、本年增减变动金额–27,173,361.84–48,209,662.7821,036,300.94

（一）综合收益总额–124,989,662.78124,989,662.78

（二）股东投入和减少资本–

（三）利润分配–-76,780,000.00-76,780,000.00

1．提取盈余公积–

2．对股东的分配–-76,780,000.00-76,780,000.00

（四）其他–27,173,361.84–-27,173,361.84

四、本年期末余额349,000,000.0027,173,361.84136,193,051.60686,450,815.371,144,470,505.13

（后附财务报表附注为合并财务报表的组成部分）

法定代表人：王安主管会计工作负责人：王艳辉

会计机构负责人：李磊

2025年1-6月财务报表附注

一、公司基本情况

烟台北方安德利果汁股份有限公司（以下简称「本公司」）原名烟台北方安德利果汁有限公司，于

1996年3月30日在山东省烟台市成立，总部位于山东省烟台市。

2001年6月14日经中华人民共和国商务部（原对外贸易经济合作部）批准，原公司整体变更为股份

有限公司，名称变更为烟台北方安德利果汁股份有限公司。

本公司于2003年4月在香港联合交易所创业板上市，并于2011年1月由创业板转至主板上市交

易。

本公司首次公开发行不超过2,000万股人民币普通股（A股）的申请于2020年8月21日获得中国证券

监督管理委员会《关于核准烟台北方安德利果汁股份有限公司首次公开发行股票的批覆》（证监许

可[2020]1914号）核准。公司于2020年9月14日在上海证券交易所上市。现持有统一社会信用代

码为91370000613431903J的营业执照。

经过历年的派送红股、配售新股、转增股本、增发新股及股票回购，截至2025年6月30日，本

公司股本总数34,120.00万股，注册资本为34,120.00万元，注册地址：山东省烟台市牟平经济开

发区安德利大街18号，实际控制人为王安、王萌父女。

主要经营活动：本公司属果菜汁及果菜汁饮料制造行业，主要产品和服务为生产销售各种果蔬

汁、果浆、香精、果渣及相关产品。

本财务报表及财务报表附注业经本公司第九届董事会第三次会议于2025年8月18日批准。

二、财务报表的编制基础

1. 编制基础

本财务报表按照财政部发布的企业会计准则及其应用指南、解释及其他有关规定（统称

「企业会计准则」）编制。此外，本公司还按照中国证监会《公开发行证券的公司信息披露

编报规则第15号－财务报告的一般规定（2023年修订）》披露有关财务信息。

本财务报表以持续经营为基础列报。

本公司会计核算以权责发生制为基础。除某些金融工具外，本财务报表均以历史成本为

计量基础。资产如果发生减值，则按照相关规定计提相应的减值准备。

2. 持续经营

本公司对报告期末起12个月的持续经营能力进行了评估，未发现对持续经营能力产生重

大怀疑的事项或情况，因此，本财务报表系在持续经营假设的基础上编制。

三、重要会计政策及会计估计

本公司根据自身生产经营特点，确定固定资产折旧、无形资产摊销、研发费用资本化条件以及

收入确认政策，具体会计政策见附注三、15、附注三、18、附注三、19和附注三、24。

1、遵循企业会计准则的声明

本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本公司2025年6月30日的合并及公

司财务状况以及2025年1-6月的合并及公司经营成果和合并及公司现金流量等有关信息。

2、会计期间

本公司会计期间采用公历年度，即每年自1月1日起至12月31日止。

3、营业周期

本公司的营业周期为12个月。

4、记账本位币

本公司及境内子公司以人民币为记账本位币。本公司之境外子公司根据其经营所处的主要经济

环境中的货币确定美元为其记账本位币。本公司编制本财务报表时所采用的货币为人民币。

三、重要会计政策及会计估计（续）

5、重要性标准确定方法和选择依据

项目重要性标准

重要的单项计提坏账准备的应收款项金额≥500.00万元人民币

重要的在建工程金额≥500.00万元人民币

6、同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法

(1) 同一控制下的企业合并

对于同一控制下的企业合并，合并方在合并中取得的被合并方的资产、负债，按合并日

被合并方在最终控制方合并财务报表中的账面价值计量。合并对价的账面价值（或发行股

份面值总额）与合并中取得的净资产账面价值的差额调整资本公积（股本溢价），资本公积

（股本溢价）不足冲减的，调整留存收益。

通过多次交易分步实现同一控制下的企业合并

合并方在合并中取得的被合并方的资产、负债，按合并日在最终控制方合并财务报表中

的账面价值计量；合并前持有投资的账面价值加上合并日新支付对价的账面价值之和，

与合并中取得的净资产账面价值的差额，调整资本公积（股本溢价），资本公积不足冲减

的，调整留存收益。合并方在取得被合并方控制权之前持有的长期股权投资，在取得原

股权之日与合并方和被合并方同处于同一方最终控制之日孰晚日起至合并日之间已确认

有关损益、其他综合收益和其他所有者权益变动，应分别冲减比较报表期间的期初留存

收益或当期损益。

三、重要会计政策及会计估计（续）

6、同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法（续）

(2) 非同一控制下的企业合并

对于非同一控制下的企业合并，合并成本为购买日为取得对被购买方的控制权而付出的

资产、发生或承担的负债以及发行的权益性证券的公允价值。在购买日，取得的被购买

方的资产、负债及或有负债按公允价值确认。

对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为商

誉，按成本扣除累计减值准备进行后续计量；对合并成本小于合并中取得的被购买方可

辨认净资产公允价值份额的差额，经覆核后计入当期损益。

通过多次交易分步实现非同一控制下的企业合并

合并成本为购买日支付的对价与购买日之前已经持有的被购买方的股权在购买日的公允

价值之和。对于购买日之前已经持有的被购买方的股权，按照该股权在购买日的公允

价值进行重新计量，公允价值与其账面价值之间的差额计入当期投资收益；购买日之前

已经持有的被购买方的股权涉及其他综合收益、其他所有者权益变动转为购买日当期收

益，由于被投资方重新计量设定受益计划净负债或净资产变动而产生的其他综合收益以

及原指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的非交易性权益工具投资相关的

其他综合收益除外。

(3) 企业合并中有关交易费用的处理

为进行企业合并发生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他相关管理费用，

于发生时计入当期损益。作为合并对价发行的权益性证券或债务性证券的交易费用，计

入权益性证券或债务性证券的初始确认金额。

7、控制的判断标准和合并财务报表编制方法

(1) 控制的判断标准

合并财务报表的合并范围以控制为基础予以确定。控制，是指本公司拥有对被投资单位

的权力，通过参与被投资单位的相关活动而享有可变回报，并且有能力运用对被投资单

位的权力影响其回报金额。当相关事实和情况的变化导致对控制定义所涉及的相关要素

发生变化时，本公司将进行重新评估。

三、重要会计政策及会计估计（续）

7、控制的判断标准和合并财务报表编制方法（续）

（续）

在判断是否将结构化主体纳入合并范围时，本公司综合所有事实和情况，包括评估结构

化主体设立目的和设计、识别可变回报的类型、通过参与其相关活动是否承担了部分或

全部的回报可变性等的基础上评估是否控制该结构化主体。

(2) 合并财务报表的编制方法

合并财务报表以本公司和子公司的财务报表为基础，根据其他有关资料，由本公司编

制。在编制合并财务报表时，本公司和子公司的会计政策和会计期间要求保持一致，公

司间的重大交易和往来余额予以抵销。

在报告期内因同一控制下企业合并增加的子公司以及业务，视同该子公司以及业务自同

受最终控制方控制之日起纳入本公司的合并范围，将其自同受最终控制方控制之日起的

经营成果、现金流量分别纳入合并利润表、合并现金流量表中。

在报告期内因非同一控制下企业合并增加的子公司以及业务，将该子公司以及业务自购

买日至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表，将其现金流量纳入合并现金流量

表。

子公司的股东权益中不属于本公司所拥有的部分，作为少数股东权益在合并资产负债表

中股东权益项下单独列示；子公司当期净损益中属于少数股东权益的份额，在合并利润

表中净利润项目下以「少数股东损益」项目列示。少数股东分担的子公司的亏损超过了少

数股东在该子公司期初所有者权益中所享有的份额，其余额仍冲减少数股东权益。

(3) 购买子公司少数股东股权

因购买少数股权新取得的长期股权投资成本与按照新增持股比例计算应享有子公司自购

买日或合并日开始持续计算的净资产份额之间的差额，以及在不丧失控制权的情况下因

部分处置对子公司的股权投资而取得的处置价款与处置长期股权投资相对应享有子公司

自购买日或合并日开始持续计算的净资产份额之间的差额，均调整合并资产负债表中的

资本公积（股本溢价），资本公积不足冲减的，调整留存收益。

三、重要会计政策及会计估计（续）

7、控制的判断标准和合并财务报表编制方法（续）

(4) 丧失子公司控制权的处理

因处置部分股权投资或其他原因丧失了对原有子公司控制权的，剩余股权按照其在丧失

控制权日的公允价值进行重新计量；处置股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减

去按原持股比例计算应享有原有子公司自购买日开始持续计算的净资产账面价值的份额

与商誉之和，形成的差额计入丧失控制权当期的投资收益。

与原有子公司的股权投资相关的其他综合收益在丧失控制权时采用与原有子公司直接处

置相关资产或负债相同的基础进行会计处理，与原有子公司相关的涉及权益法核算下的

其他所有者权益变动在丧失控制权时转入当期损益。

8、合营安排的分类及共同经营的会计处理方法

合营安排，是指一项由两个或两个以上的参与方共同控制的安排。本公司合营安排分为共同经

营和合营企业。

(1) 共同经营

共同经营是指本公司享有该安排相关资产且承担该安排相关负债的合营安排。

本公司确认与共同经营中利益份额相关的下列项目，并按照相关企业会计准则的规定进

行会计处理：

A、确认单独所持有的资产，以及按其份额确认共同持有的资产；

B、确认单独所承担的负债，以及按其份额确认共同承担的负债；

C、确认出售其享有的共同经营产出份额所产生的收入；

D、按其份额确认共同经营因出售产出所产生的收入；

E、确认单独所发生的费用，以及按其份额确认共同经营发生的费用。

(2) 合营企业

合营企业是指本公司仅对该安排的净资产享有权利的合营安排。

本公司按照长期股权投资有关权益法核算的规定对合营企业的投资进行会计处理。

三、重要会计政策及会计估计（续）

9、现金及现金等价物的确定标准

现金是指库存现金以及可以随时用于支付的存款。现金等价物，是指本公司持有的期限短、流

动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。

10、外币业务和外币报表折算

(1) 外币业务

本公司发生外币业务，按交易发生日的即期汇率折算为记账本位币金额。

资产负债表日，对外币货币性项目，采用资产负债表日即期汇率折算。因资产负债表日

即期汇率与初始确认时或者前一资产负债表日即期汇率不同而产生的汇兑差额，计入当

期损益；对以历史成本计量的外币非货币性项目，仍采用交易发生日的即期汇率折算；

对以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇率折算，折算后

的记账本位币金额与原记账本位币金额的差额，根据非货币性项目的性质计入当期损益

或其他综合收益。

(2) 外币财务报表的折算

资产负债表日，对境外子公司外币财务报表进行折算时，资产负债表中的资产和负债项

目，采用资产负债表日的即期汇率折算，股东权益项目除「未分配利润」外，其他项目采

用发生日的即期汇率折算。

利润表中的收入和费用项目，采用交易发生日的即期汇率折算。

现金流量表所有项目均按照现金流量发生日的即期汇率折算。汇率变动对现金的影响额

作为调节项目，在现金流量表中单独列示「汇率变动对现金及现金等价物的影响」项目反

映。

处置境外经营并丧失控制权时，将资产负债表中股东权益项目下列示的、与该境外经营

相关的外币报表折算差额，全部或按处置该境外经营的比例转入处置当期损益。

三、重要会计政策及会计估计（续）

11、金融工具

金融工具，是指形成一方的金融资产，并形成其他方的金融负债或权益工具的合同。

(1) 金融工具的确认和终止确认

本公司于成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。

金融资产满足下列条件之一的，终止确认：

，且符合下述金融资产转移的终止确认条件。

金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，终止确认该金融负债或其一部分。本公司

（债务人）与债权人之间签订协议，以承担新金融负债方式替换现存金融负债，且新金融

负债与现存金融负债的合同条款实质上不同的，终止确认现存金融负债，并同时确认新

金融负债。

以常规方式买卖金融资产，按交易日进行会计确认和终止确认。

(2) 金融资产分类和计量

本公司在初始确认时根据管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征，将

金融资产分为以下三类：以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其

他综合收益的金融资产、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

金融资产在初始确认时以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的

金融资产，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产，相关交易费用

计入初始确认金额。因销售产品或提供劳务而产生的、未包含或不考虑重大融资成分的

应收款项，本公司按照预期有权收取的对价金额作为初始确认金额。

三、重要会计政策及会计估计（续）

11、金融工具（续）

（续）

以摊余成本计量的金融资产

本公司将同时符合下列条件且未被指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融

资产，分类为以摊余成本计量的金融资产：

，在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿

付本金额为基础的利息的支付。

初始确认后，对于该类金融资产采用实际利率法以摊余成本计量。以摊余成本计量且不

属于任何套期关系的一部分的金融资产所产生的利得或损失，在终止确认、按照实际利

率法摊销或确认减值时，计入当期损益。

以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产

本公司将同时符合下列条件且未被指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融

资产，分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产：

• 本公司管理该金融资产的业务模式既以收取合同现金流量为目标又以出售该金融

资产为目标；

，在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿

付本金额为基础的利息的支付。

初始确认后，对于该类金融资产以公允价值进行后续计量。采用实际利率法计算的利

息、减值损失或利得及汇兑损益计入当期损益，其他利得或损失计入其他综合收益。终

止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入当

期损益。

以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

除上述以摊余成本计量和以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产外，本

公司将其余所有的金融资产分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

在初始确认时，为消除或显著减少会计错配，本公司将部分本应以摊余成本计量或以公

允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产不可撤销地指定为以公允价值计量且

其变动计入当期损益的金融资产。

三、重要会计政策及会计估计（续）

11、金融工具（续）

（续）

以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产（续）

初始确认后，对于该类金融资产以公允价值进行后续计量，产生的利得或损失（包括利

息和股利收入）计入当期损益，除非该金融资产属于套期关系的一部分。

但是，对于非交易性权益工具投资，本公司在初始确认时将其不可撤销地指定为以公允

价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。该指定在单项投资的基础上作出，且

相关投资从发行方的角度符合权益工具的定义。

初始确认后，对于该类金融资产以公允价值进行后续计量。满足条件的股利收入计入损

益，其他利得或损失及公允价值变动计入其他综合收益。终止确认时，将之前计入其他

综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入留存收益。

管理金融资产的业务模式，是指本公司如何管理金融资产以产生现金流量。业务模式决

定本公司所管理金融资产现金流量的来源是收取合同现金流量、出售金融资产还是两者

兼有。本公司以客观事实为依据、以关键管理人员决定的对金融资产进行管理的特定业

务目标为基础，确定管理金融资产的业务模式。

本公司对金融资产的合同现金流量特征进行评估，以确定相关金融资产在特定日期产生

的合同现金流量是否仅为对本金和以未偿付本金额为基础的利息的支付。其中，本金

是指金融资产在初始确认时的公允价值；利息包括对货币时间价值、与特定时期未偿付

本金额相关的信用风险、以及其他基本借贷风险、成本和利润的对价。此外，本公司

对可能导致金融资产合同现金流量的时间分布或金额发生变更的合同条款进行评估，以

确定其是否满足上述合同现金流量特征的要求。

仅在本公司改变管理金融资产的业务模式时，所有受影响的相关金融资产在业务模式发

生变更后的首个报告期间的第一天进行重分类，否则金融资产在初始确认后不得进行重

分类。

(3) 金融负债分类和计量

本公司的金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融

负债、以摊余成本计量的金融负债。对于未划分为以公允价值计量且其变动计入当期损

益的金融负债的，相关交易费用计入其初始确认金额。

三、重要会计政策及会计估计（续）

11、金融工具（续）

（续）

以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债

以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，包括交易性金融负债和初始确认时

指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。对于此类金融负债，按照公

允价值进行后续计量，公允价值变动形成的利得或损失以及与该等金融负债相关的股利

和利息支出计入当期损益。

以摊余成本计量的金融负债

其他金融负债采用实际利率法，按摊余成本进行后续计量，终止确认或摊销产生的利得

或损失计入当期损益。

(4) 金融负债与权益工具的区分

金融负债，是指符合下列条件之一的负债：

，与其他方交换金融资产或金融负债的合同义务。

，且企业根据该合

同将交付可变数量的自身权益工具。

，但以固定数量的自

身权益工具交换固定金额的现金或其他金融资产的衍生工具合同除外。

权益工具，是指能证明拥有某个企业在扣除所有负债后的资产中剩余权益的合同。

如果本公司不能无条件地避免以交付现金或其他金融资产来履行一项合同义务，则该合

同义务符合金融负债的定义。

如果一项金融工具须用或可用本公司自身权益工具进行结算，需要考虑用于结算该工具

的本公司自身权益工具，是作为现金或其他金融资产的替代品，还是为了使该工具持有

方享有在发行方扣除所有负债后的资产中的剩余权益。如果是前者，该工具是本公司的

金融负债；如果是后者，该工具是本公司的权益工具。

三、重要会计政策及会计估计（续）

11、金融工具（续）

(5) 衍生金融工具及嵌入衍生工具

本公司衍生金融工具包括远期外汇合约、货币汇率互换合同、利率互换合同及外汇期权

合同等。初始以衍生交易合同签订当日的公允价值进行计量，并以其公允价值进行后续

计量。公允价值为正数的衍生金融工具确认为一项资产，公允价值为负数的确认为一项

负债。因公允价值变动而产生的任何不符合套期会计规定的利得或损失，直接计入当期

损益。

对包含嵌入衍生工具的混合工具，如主合同为金融资产的，混合工具作为一个整体适用

金融资产分类的相关规定。如主合同并非金融资产，且该混合工具不是以公允价值计量

且其变动计入当期损益进行会计处理，嵌入衍生工具与该主合同在经济特征及风险方面

不存在紧密关系，且与嵌入衍生工具条件相同，单独存在的工具符合衍生工具定义的，

嵌入衍生工具从混合工具中分拆，作为单独的衍生金融工具处理。如果无法在取得时或

后续的资产负债表日对嵌入衍生工具进行单独计量，则将混合工具整体指定为以公允价

值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债。

(6) 金融工具的公允价值

金融资产和金融负债的公允价值确定方法见附注三－12。

(7) 金融资产减值

本公司以预期信用损失为基础，对下列项目进行减值会计处理并确认损失准备：

《企业会计准则第14号－收入》定义的合同资产；

（以公允价值计量且其变动计入当期损益、金融资产转移不符合终止

确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的除外）。

三、重要会计政策及会计估计（续）

11、金融工具（续）

（续）

预期信用损失的计量

预期信用损失，是指以发生违约的风险为权重的金融工具信用损失的加权平均值。信用

损失，是指本公司按照原实际利率折现的、根据合同应收的所有合同现金流量与预期收

取的所有现金流量之间的差额，即全部现金短缺的现值。

本公司考虑有关过去事项、当前状况以及对未来经济状况的预测等合理且有依据的信

息，以发生违约的风险为权重，计算合同应收的现金流量与预期能收到的现金流量之间

差额的现值的概率加权金额，确认预期信用损失。

本公司对于处于不同阶段的金融工具的预期信用损失分别进行计量。金融工具自初始确

认后信用风险未显著增加的，处于第一阶段，本公司按照未来12个月内的预期信用损失

计量损失准备；金融工具自初始确认后信用风险已显著增加但尚未发生信用减值的，处

于第二阶段，本公司按照该工具整个存续期的预期信用损失计量损失准备；金融工具自

初始确认后已经发生信用减值的，处于第三阶段，本公司按照该工具整个存续期的预期

信用损失计量损失准备。

对于在资产负债表日具有较低信用风险的金融工具，本公司假设其信用风险自初始确认

后并未显著增加，按照未来12个月内的预期信用损失计量损失准备。

整个存续期预期信用损失，是指因金融工具整个预计存续期内所有可能发生的违约事件

而导致的预期信用损失。未来12个月内预期信用损失，是指因资产负债表日后12个月内

（若金融工具的预计存续期少于12个月，则为预计存续期）可能发生的金融工具违约事件

而导致的预期信用损失，是整个存续期预期信用损失的一部分。

在计量预期信用损失时，本公司需考虑的最长期限为企业面临信用风险的最长合同期限

（包括考虑续约选择权）。

本公司对于处于第一阶段和第二阶段、以及较低信用风险的金融工具，按照其未扣除减

值准备的账面余额和实际利率计算利息收入。对于处于第三阶段的金融工具，按照其账

面余额减已计提减值准备后的摊余成本和实际利率计算利息收入。

对于应收票据、应收账款、其他应收款等应收款项，若某一客户信用风险特征与组合中

其他客户显著不同，或该客户信用风险特征发生显著变化，本公司对该应收款项单项计

提坏账准备。除单项计提坏账准备的应收款项之外，本公司依据信用风险特征对应收款

项划分组合，在组合基础上计算坏账准备。

三、重要会计政策及会计估计（续）

11、金融工具（续）

（续）

应收票据和应收账款

对于应收票据、应收账款，无论是否存在重大融资成分，本公司始终按照相当于整个存

续期内预期信用损失的金额计量其损失准备。

当单项金融资产无法以合理成本评估预期信用损失的信息时，本公司依据信用风险特征

对应收票据、应收账款划分组合，在组合基础上计算预期信用损失，确定组合的依据如

下：

A、应收票据

：银行承兑汇票

：商业承兑汇票

B、应收账款

：合并范围内关联方

：应收客户款项组合

对于划分为组合的应收账款，本公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来

经济状况的预测，通过违约风险敞口和整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损

失。

对于划分为组合的应收账款，本公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来

经济状况的预测，编制应收账款账龄╱逾期天数与整个存续期预期信用损失率对照表，

计算预期信用损失。应收账款的逾期天数自信用期满之日起计算。

其他应收款

本公司依据信用风险特征将其他应收款划分为若干组合，在组合基础上计算预期信用损

失，确定组合的依据如下：

：合并范围内关联方

：出口退税组合

：保证金、备用金组合等信用风险较低组合

：其他

三、重要会计政策及会计估计（续）

11、金融工具（续）

（续）

其他应收款（续）

对划分为组合的其他应收款，本公司通过违约风险敞口和未来12个月内或整个存续期预

期信用损失率，计算预期信用损失。对于按账龄划分组合的其他应收款，账龄自确认之

日起计算。

债权投资、其他债权投资

对于债权投资和其他债权投资，本公司按照投资的性质，根据交易对手和风险敞口的各

种类型，通过违约风险敞口和未来12个月内或整个存续期预期信用损失率，计算预期信

用损失。

信用风险显著增加的评估

本公司通过比较金融工具在资产负债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风

险，以确定金融工具预计存续期内发生违约风险的相对变化，以评估金融工具的信用风

险自初始确认后是否已显著增加。

在确定信用风险自初始确认后是否显著增加时，本公司考虑无须付出不必要的额外成本

或努力即可获得的合理且有依据的信息，包括前瞻性信息。本公司考虑的信息包括：

（如有）的严重恶化；

、市场、经济或法律环境变化，并将对债务人对本公司的还

款能力产生重大不利影响。

根据金融工具的性质，本公司以单项金融工具或金融工具组合为基础评估信用风险是否

显著增加。以金融工具组合为基础进行评估时，本公司可基于共同信用风险特征对金融

工具进行分类，例如逾期信息和信用风险评级。

如果逾期超过120日，本公司确定金融工具的信用风险已经显著增加。

三、重要会计政策及会计估计（续）

11、金融工具（续）

（续）

已发生信用减值的金融资产

本公司在资产负债表日评估以摊余成本计量的金融资产和以公允价值计量且其变动计入

其他综合收益的债权投资是否已发生信用减值。当对金融资产预期未来现金流量具有不

利影响的一项或多项事件发生时，该金融资产成为已发生信用减值的金融资产。金融资

产已发生信用减值的证据包括下列可观察信息：

，如偿付利息或本金违约或逾期等；

，给予债务人在任何其他情

况下都不会做出的让步；

预期信用损失准备的列报

为反映金融工具的信用风险自初始确认后的变化，本公司在每个资产负债表日重新计量

预期信用损失，由此形成的损失准备的增加或转回金额，应当作为减值损失或利得计入

当期损益。对于以摊余成本计量的金融资产，损失准备抵减该金融资产在资产负债表中

列示的账面价值；对于以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债权投资，本公司

在其他综合收益中确认其损失准备，不抵减该金融资产的账面价值。

核销

如果本公司不再合理预期金融资产合同现金流量能够全部或部分收回，则直接减记该金

融资产的账面余额。这种减记构成相关金融资产的终止确认。这种情况通常发生在本

公司确定债务人没有资产或收入来源可产生足够的现金流量以偿还将被减记的金额。但

是，按照本公司收回到期款项的程序，被减记的金融资产仍可能受到执行活动的影响。

已减记的金融资产以后又收回的，作为减值损失的转回计入收回当期的损益。

三、重要会计政策及会计估计（续）

11、金融工具（续）

（8）金融资产转移

金融资产转移，是指将金融资产让与或交付给该金融资产发行方以外的另一方（转入方）。

本公司已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的，终止确认该金融

资产；保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，不终止确认该金融资产。

本公司既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别下列情

况处理：放弃了对该金融资产控制的，终止确认该金融资产并确认产生的资产和负债；

未放弃对该金融资产控制的，按照其继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资

产，并相应确认有关负债。

（9）金融资产和金融负债的抵销

当本公司具有抵销已确认金融资产和金融负债的法定权利，且目前可执行该种法定权

利，同时本公司计划以净额结算或同时变现该金融资产和清偿该金融负债时，金融资产

和金融负债以相互抵销后的金额在资产负债表内列示。除此以外，金融资产和金融负债

在资产负债表内分别列示，不予相互抵销。

12、公允价值计量

公允价值是指市场参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项资产所能收到或者转移一项负

债所需支付的价格。

本公司以公允价值计量相关资产或负债，假定出售资产或者转移负债的有序交易在相关资产或

负债的主要市场进行；不存在主要市场的，本公司假定该交易在相关资产或负债的最有利市场

进行。主要市场（或最有利市场）是本公司在计量日能够进入的交易市场。本公司采用市场参与

者在对该资产或负债定价时为实现其经济利益最大化所使用的假设。

存在活跃市场的金融资产或金融负债，本公司采用活跃市场中的报价确定其公允价值。金融工

具不存在活跃市场的，本公司采用估值技术确定其公允价值。

以公允价值计量非金融资产的，考虑市场参与者将该资产用于最佳用途产生经济利益的能力，

或者将该资产出售给能够用于最佳用途的其他市场参与者产生经济利益的能力。

三、重要会计政策及会计估计（续）

12、公允价值计量（续）

本公司采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术，优先使用相

关可观察输入值，只有在可观察输入值无法取得或取得不切实可行的情况下，才使用不可观察

输入值。

在财务报表中以公允价值计量或披露的资产和负债，根据对公允价值计量整体而言具有重要意

义的最低层次输入值，确定所属的公允价值层次：第一层次输入值，是在计量日能够取得的相

同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；第二层次输入值，是除第一层次输入值外相关资

产或负债直接或间接可观察的输入值；第三层次输入值，是相关资产或负债的不可观察输入值。

每个资产负债表日，本公司对在财务报表中确认的持续以公允价值计量的资产和负债进行重新

评估，以确定是否在公允价值计量层次之间发生转换。

13、存货

(1) 存货的分类

本公司存货分为原材料、在产品、产成品等。

(2) 存货的计价方法

本公司存货取得时按实际成本计价。原材料、库存商品等发出时采用加权平均法计价。

(3) 存货跌价准备的确定依据和计提方法

资产负债表日，存货按照成本与可变现净值孰低计量。当其可变现净值低于成本时，计

提存货跌价准备。

可变现净值是按存货的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用以

及相关税费后的金额。在确定存货的可变现净值时，以取得的确凿证据为基础，同时考

虑持有存货的目的以及资产负债表日后事项的影响。

本公司通常按照单个存货项目计提存货跌价准备，对于数量繁多、单价较低的存货，按

照存货类别计提存货跌价准备；与在同一地区生产和销售的产品系列相关、具有相同或

类似最终用途或目的，且难以与其他项目分开计量的存货，则合并计提存货跌价准备。

资产负债表日，以前减记存货价值的影响因素已经消失的，存货跌价准备在原已计提的

金额内转回。

三、重要会计政策及会计估计（续）

13、存货（续）

(4) 存货的盘存制度

本公司存货盘存制度采用永续盘存制。

(5) 低值易耗品和包装物的摊销方法

本公司低值易耗品领用时采用一次转销法摊销。

周转用包装物采用一次转销法进行摊销。

14、长期股权投资

长期股权投资包括对子公司、合营企业和联营企业的权益性投资。本公司能够对被投资单位施

加重大影响的，为本公司的联营企业。

(1) 初始投资成本确定

形成企业合并的长期股权投资：同一控制下企业合并取得的长期股权投资，在合并日

按照取得被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值份额作为投资成

本；非同一控制下企业合并取得的长期股权投资，按照合并成本作为长期股权投资的投

资成本。

对于其他方式取得的长期股权投资：支付现金取得的长期股权投资，按照实际支付的购

买价款作为初始投资成本；发行权益性证券取得的长期股权投资，以发行权益性证券的

公允价值作为初始投资成本。

(2) 后续计量及损益确认方法

对子公司的投资，采用成本法核算，除非投资符合持有待售的条件；对联营企业和合营

企业的投资，采用权益法核算。

采用成本法核算的长期股权投资，除取得投资时实际支付的价款或对价中包含的已宣告

但尚未发放的现金股利或利润外，被投资单位宣告分派的现金股利或利润，确认为投资

收益计入当期损益。

采用权益法核算的长期股权投资，初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净

资产公允价值份额的，不调整长期股权投资的投资成本；初始投资成本小于投资时应享

有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，对长期股权投资的账面价值进行调整，差

额计入投资当期的损益。

三、重要会计政策及会计估计（续）

14、长期股权投资（续）

（续）

采用权益法核算时，按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损益和其他综合收益的

份额，分别确认投资收益和其他综合收益，同时调整长期股权投资的账面价值；按照被

投资单位宣告分派的利润或现金股利计算应享有的部分，相应减少长期股权投资的账面

价值；被投资单位除净损益、其他综合收益和利润分配以外所有者权益的其他变动，调

整长期股权投资的账面价值并计入资本公积（其他资本公积）。在确认应享有被投资单位

净损益的份额时，以取得投资时被投资单位各项可辨认资产等的公允价值为基础，并按

照本公司的会计政策及会计期间，对被投资单位的净利润进行调整后确认。

因追加投资等原因能够对被投资单位施加重大影响或实施共同控制但不构成控制的，在

转换日，按照原股权的公允价值加上新增投资成本之和，作为改按权益法核算的初始投

资成本。原股权分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的非交易性权益工具

投资的，与其相关的原计入其他综合收益的累计公允价值变动在改按权益法核算时转入

留存收益。

因处置部分股权投资等原因丧失了对被投资单位的共同控制或重大影响的，处置后的剩

余股权在丧失共同控制或重大影响之日改按《企业会计准则第22号－金融工具确认和计

量》进行会计处理，公允价值与账面价值之间的差额计入当期损益。原股权投资因采用

权益法核算而确认的其他综合收益，在终止采用权益法核算时采用与被投资单位直接处

置相关资产或负债相同的基础进行会计处理；原股权投资相关的其他所有者权益变动转

入当期损益。

因处置部分股权投资等原因丧失了对被投资单位的控制的，处置后的剩余股权能够对被

投资单位实施共同控制或施加重大影响的，改按权益法核算，并对该剩余股权视同自取

得时即采用权益法核算进行调整；处置后的剩余股权不能对被投资单位实施共同控制或

施加重大影响的，改按《企业会计准则第22号－金融工具确认和计量》的有关规定进行会

计处理，其在丧失控制之日的公允价值与账面价值之间的差额计入当期损益。

因其他投资方增资而导致本公司持股比例下降、从而丧失控制权但能对被投资单位实施

共同控制或施加重大影响的，按照新的持股比例确认本公司应享有的被投资单位因增资

扩股而增加净资产的份额，与应结转持股比例下降部分所对应的长期股权投资原账面价

值之间的差额计入当期损益；然后，按照新的持股比例视同自取得投资时即采用权益法

核算进行调整。

三、重要会计政策及会计估计（续）

14、长期股权投资（续）

（续）

本公司与联营企业及合营企业之间发生的未实现内部交易损益按照持股比例计算归属于

本公司的部分，在抵销基础上确认投资损益。但本公司与被投资单位发生的未实现内部

交易损失，属于所转让资产减值损失的，不予以抵销。

、重大影响的依据

共同控制，是指按照相关约定对某项安排所共有的控制，并且该安排的相关活动必须

经过分享控制权的参与方一致同意后才能决策。在判断是否存在共同控制时，首先判

断是否由所有参与方或参与方组合集体控制该安排，其次再判断该安排相关活动的决策

是否必须经过这些集体控制该安排的参与方一致同意。如果所有参与方或一组参与方必

须一致行动才能决定某项安排的相关活动，则认为所有参与方或一组参与方集体控制该

安排；如果存在两个或两个以上的参与方组合能够集体控制某项安排的，不构成共同控

制。判断是否存在共同控制时，不考虑享有的保护性权利。

重大影响，是指投资方对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够

控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定。在确定能否对被投资单位施加重大影

响时，考虑投资方直接或间接持有被投资单位的表决权股份以及投资方及其他方持有的

当期可执行潜在表决权在假定转换为对被投资方单位的股权后产生的影响，包括被投资

单位发行的当期可转换的认股权证、股份期权及可转换公司债券等的影响。

当本公司直接或通过子公司间接拥有被投资单位20%（含20%）以上但低于50%的表决权股

份时，一般认为对被投资单位具有重大影响，除非有明确证据表明该种情况下不能参与

被投资单位的生产经营决策，不形成重大影响；本公司拥有被投资单位20%（不含）以下

的表决权股份时，一般不认为对被投资单位具有重大影响，除非有明确证据表明该种情

况下能够参与被投资单位的生产经营决策，形成重大影响。

(4) 持有待售的权益性投资

对于未划分为持有待售资产的剩余权益性投资，采用权益法进行会计处理。

已划分为持有待售的对联营企业或合营企业的权益性投资，不再符合持有待售资产分类

条件的，从被分类为持有待售资产之日起采用权益法进行追溯调整。

(5) 减值测试方法及减值准备计提方法

对子公司、联营企业及合营企业的投资，计提资产减值的方法见附注三－20。

三、重要会计政策及会计估计（续）

15、固定资产

(1) 固定资产确认条件

本公司固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用寿命超过

一个会计年度的有形资产。

与该固定资产有关的经济利益很可能流入企业，并且该固定资产的成本能够可靠地计量

时，固定资产才能予以确认。

本公司固定资产按照取得时的实际成本进行初始计量。

与固定资产有关的后续支出，在与其有关的经济利益很可能流入本公司且其成本能够可

靠计量时，计入固定资产成本；不符合固定资产资本化后续支出条件的固定资产日常修

理费用，在发生时按照受益对象计入当期损益或计入相关资产的成本。对于被替换的部

分，终止确认其账面价值。

(2) 各类固定资产的折旧方法

本公司采用年限平均法计提折旧。固定资产自达到预定可使用状态时开始计提折旧，终

止确认时或划分为持有待售非流动资产时停止计提折旧。在不考虑减值准备的情况下，

按固定资产类别、预计使用寿命和预计残值，本公司确定各类固定资产的年折旧率如

下：

类别使用年限（年）残值率%年折旧率%

房屋及建筑物35-40102.57-2.25

机器设备20-30104.50-3.00

办公设备及其他设备51018.00

运输设备51018.00

经营租赁租出的房屋及建筑物40102.25

其中，已计提减值准备的固定资产，还应扣除已计提的固定资产减值准备累计金额计算

确定折旧率。

、减值准备计提方法见附注三－20。

三、重要会计政策及会计估计（续）

15、固定资产（续）

，本公司对固定资产的使用寿命、预计净残值和折旧方法进行覆核。

使用寿命预计数与原先估计数有差异的，调整固定资产使用寿命；预计净残值预计数与

原先估计数有差异的，调整预计净残值。

(5) 固定资产处置

当固定资产被处置、或者预期通过使用或处置不能产生经济利益时，终止确认该固定资

产。固定资产出售、转让、报废或毁损的处置收入扣除其账面价值和相关税费后的金额

计入当期损益。

16、在建工程

本公司在建工程成本按实际工程支出确定，包括在建期间发生的各项必要工程支出、工程达到

预定可使用状态前的应予资本化的借款费用以及其他相关费用等。

在建工程在达到预定可使用状态时转入固定资产。

在建工程计提资产减值方法见附注三－20。

17、借款费用

(1) 借款费用资本化的确认原则

本公司发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的，予以

资本化，计入相关资产成本；其他借款费用，在发生时根据其发生额确认为费用，计入

当期损益。借款费用同时满足下列条件的，开始资本化：

，资产支出包括为购建或者生产符合资本化条件的资产而以支

付现金、转移非现金资产或者承担带息债务形式发生的支出；

三、重要会计政策及会计估计（续）

17、借款费用（续）

(2) 借款费用资本化期间

本公司购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态时，借款费

用停止资本化。在符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态之后所发生的

借款费用，在发生时根据其发生额确认为费用，计入当期损益。

符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断、且中断时间连续超过3个

月的，暂停借款费用的资本化；正常中断期间的借款费用继续资本化。

(3) 借款费用资本化率以及资本化金额的计算方法

专门借款当期实际发生的利息费用，减去尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入

或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额予以资本化；一般借款根据累计资产支出超

过专门借款部分的资产支出加权平均数乘以所占用一般借款的资本化率，确定资本化金

额。资本化率根据一般借款的加权平均利率计算确定。

资本化期间内，外币专门借款的汇兑差额全部予以资本化；外币一般借款的汇兑差额计

入当期损益。

18、无形资产

本公司无形资产包括土地使用权等。

无形资产按照成本进行初始计量，并于取得无形资产时分析判断其使用寿命。使用寿命为有限

的，自无形资产可供使用时起，采用能反映与该资产有关的经济利益的预期实现方式的摊销方

法，在预计使用年限内摊销；无法可靠确定预期实现方式的，采用直线法摊销；使用寿命不确

定的无形资产，不作摊销。

本公司无形资产均为使用寿命有限的土地使用权，采用直线法摊销，使用年限如下：

地块类别使用期间备注

土地使用权35-50年收益期限

本公司于每年度终了，对使用寿命有限的无形资产的使用寿命及摊销方法进行覆核，与以前

估计不同的，调整原先估计数，并按会计估计变更处理。

资产负债表日预计某项无形资产已经不能给企业带来未来经济利益的，将该项无形资产的账面

价值全部转入当期损益。

无形资产计提资产减值方法见附注三－20。

三、重要会计政策及会计估计（续）

19、研发支出

本公司研发支出为公司研发活动直接相关的支出，包括研发人员职工薪酬、直接投入费用、折

旧费用与长期待摊费用、设计费用、装备调试费、无形资产摊销费用、委托外部研究开发费

用、其他费用等。

本公司将内部研究开发项目的支出，区分为研究阶段支出和开发阶段支出。

研究阶段的支出，于发生时计入当期损益。

开发阶段的支出，同时满足下列条件的，才能予以资本化，即：完成该无形资产以使其能够使

用或出售在技术上具有可行性；具有完成该无形资产并使用或出售的意图；无形资产生经济

利益的方式，包括能够证明运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场，无

形资产将在内部使用的，能够证明其有用性；有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完

成该无形资产的开发，并有能力使用或出售该无形资产；归属于该无形资产开发阶段的支出能

够可靠地计量。不满足上述条件的开发支出计入当期损益。

本公司研究开发项目在满足上述条件，通过技术可行性及经济可行性研究，形成项目立项后，

进入开发阶段。

已资本化的开发阶段的支出在资产负债表上列示为开发支出，自该项目达到预定用途之日转为

无形资产。

20、资产减值

对子公司的长期股权投资、固定资产、在建工程、无形资产、商誉等（存货、按公允价值模式

计量的投资性房地产、递延所得税资产、金融资产除外）的资产减值，按以下方法确定：

于资产负债表日判断资产是否存在可能发生减值的迹象，存在减值迹象的，本公司将估计其可

收回金额，进行减值测试。对因企业合并所形成的商誉、使用寿命不确定的无形资产和尚未达

到预定用途的无形资产无论是否存在减值迹象，每年都进行减值测试。

可收回金额根据资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之

间较高者确定。本公司以单项资产为基础估计其可收回金额；难以对单项资产的可收回金额进

行估计的，以该资产所属的资产组为基础确定资产组的可收回金额。资产组的认定，以资产组

产生的主要现金流入是否独立于其他资产或者资产组的现金流入为依据。

三、重要会计政策及会计估计（续）

20、资产减值（续）

当资产或资产组的可收回金额低于其账面价值时，本公司将其账面价值减记至可收回金额，减

记的金额计入当期损益，同时计提相应的资产减值准备。

就商誉的减值测试而言，对于因企业合并形成的商誉的账面价值，自购买日起按照合理的方法

分摊至相关的资产组；难以分摊至相关的资产组的，将其分摊至相关的资产组合。相关的资

产组或资产组合，是能够从企业合并的协同效应中受益的资产组或者资产组合，且不大于

本公司确定的报告分部。

减值测试时，如与商誉相关的资产组或者资产组合存在减值迹象的，首先对不包含商誉的资

产组或者资产组合进行减值测试，计算可收回金额，确认相应的减值损失。然后对包含商誉

的资产组或者资产组合进行减值测试，比较其账面价值与可收回金额，如可收回金额低于账

面价值的，确认商誉的减值损失。

资产减值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。

21、长期待摊费用

本公司发生的长期待摊费用按实际成本计价，并按预计受益期限平均摊销。对不能使以后会计

期间受益的长期待摊费用项目，其摊余价值全部计入当期损益。

22、职工薪酬

(1) 职工薪酬的范围

职工薪酬，是指企业为获得职工提供的服务或解除劳动关系而给予的各种形式的报酬或

补偿。职工薪酬包括短期薪酬、离职后福利、辞退福利和其他长期职工福利。企业提供

给职工配偶、子女、受赡养人、已故员工遗属及其他受益人等的福利，也属于职工薪

酬。

根据流动性，职工薪酬分别列示于资产负债表的「应付职工薪酬」项目和「长期应付职工薪

酬」项目。

(2) 短期薪酬

本公司在职工提供服务的会计期间，将实际发生的职工资、奖金、按规定的基准和比

例为职工缴纳的医疗保险费、工伤保险费和生育保险费等社会保险费和住房公积金，确

认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。

三、重要会计政策及会计估计（续）

22、职工薪酬（续）

(3) 离职后福利

离职后福利计划包括设定提存计划和设定受益计划。其中，设定提存计划，是指向独立

的基金缴存固定费用后，企业不再承担进一步支付义务的离职后福利计划；设定受益计

划，是指除设定提存计划以外的离职后福利计划。

设定提存计划

设定提存计划包括基本养老保险、失业保险等。

在职工提供服务的会计期间，根据设定提存计划计算的应缴存金额确认为负债，并计入

当期损益或相关资产成本。

设定受益计划

对于设定受益计划，在年度资产负债表日由独立精算师进行精算估值，以预期累积福利

单位法确定提供福利的成本。本公司设定受益计划导致的职工薪酬成本包括下列组成部

分：

，包括当期服务成本、过去服务成本和结算利得或损失。其中，当期服

务成本，是指职工当期提供服务所导致的设定受益计划义务现值的增加额；过去

服务成本，是指设定受益计划修改所导致的与以前期间职工服务相关的设定受益

计划义务现值的增加或减少。

，包括计划资产的利息收益、设定受益

计划义务的利息费用以及资产上限影响的利息。

除非其他会计准则要求或允许职工福利成本计入资产成本，本公司将上述第①和②项计

入当期损益；第③项计入其他综合收益且不会在后续会计期间转回至损益，在原设定受

益计划终止时在权益范围内将原计入其他综合收益的部分全部结转至未分配利润。

(4) 辞退福利

本公司向职工提供辞退福利的，在下列两者孰早日确认辞退福利产生的职工薪酬负债，

并计入当期损益：本公司不能单方面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退

福利时；本公司确认与涉及支付辞退福利的重组相关的成本或费用时。

三、重要会计政策及会计估计（续）

22、职工薪酬（续）

（续）

实行职工内部退休计划的，在正式退休日之前的经济补偿，属于辞退福利，自职工停

止提供服务日至正常退休日期间，拟支付的内退职工资和缴纳的社会保险费等一次性

计入当期损益。正式退休日期之后的经济补偿（如正常养老退休金），按照离职后福利处

理。

(5) 其他长期福利

本公司向职工提供的其他长期职工福利，符合设定提存计划条件的，按照上述关于设定

提存计划的有关规定进行处理。符合设定受益计划的，按照上述关于设定受益计划的有

关规定进行处理，但相关职工薪酬成本中「重新计量设定受益计划净负债或净资产所产生

的变动」部分计入当期损益或相关资产成本。

23、预计负债

如果与或有事项相关的义务同时符合以下条件，本公司将其确认为预计负债：

预计负债按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数进行初始计量，并综合考虑与或有事项

有关的风险、不确定性和货币时间价值等因素。货币时间价值影响重大的，通过对相关未来现

金流出进行折现后确定最佳估计数。本公司于资产负债表日对预计负债的账面价值进行覆核，

并对账面价值进行调整以反映当前最佳估计数。

如果清偿已确认预计负债所需支出全部或部分预期由第三方或其他方补偿，则补偿金额只能在

基本确定能收到时，作为资产单独确认。确认的补偿金额不超过所确认负债的账面价值。

24、收入

(1) 一般原则

本公司在履行了合同中的履约义务，即在客户取得相关商品或服务的控制权时确认收

入。

三、重要会计政策及会计估计（续）

24、收入（续）

（续）

合同中包含两项或多项履约义务的，本公司在合同开始日，按照各单项履约义务所承诺

商品或服务的单独售价的相对比例，将交易价格分摊至各单项履约义务，按照分摊至各

单项履约义务的交易价格计量收入。

满足下列条件之一时，属于在某一时段内履行履约义务；否则，属于在某一时点履行履

约义务：

，且本公司在整个合同期间内

有权就累计至今已完成的履约部分收取款项。

对于在某一时段内履行的履约义务，本公司在该段时间内按照履约进度确认收入。履约

进度不能合理确定时，本公司已经发生的成本预计能够得到补偿的，按照已经发生的成

本金额确认收入，直到履约进度能够合理确定为止。

对于在某一时点履行的履约义务，本公司在客户取得相关商品或服务控制权时点确认收

入。在判断客户是否已取得商品或服务控制权时，本公司会考虑下列迹象：

，即客户就该商品负有现时付款义务。

，即客户已拥有该商品的法定所有权。

，即客户已实物占有该商品。

，即客户已取得该商品

所有权上的主要风险和报酬。

三、重要会计政策及会计估计（续）

24、收入（续）

(2) 具体方法

一般方式销售－境内销售：当产品的控制权转移至客户时（即产品交付于客户），且并无

未履行的责任可能会影响客户接收产品时，即会确认销售。

一般方式销售－出口销售：依据与客户签订之销售合同所规定的产品交付条款，产品在

运抵特定地点（包括装运港指定船上、境内外指定交货点等）、货损风险已转移于客户，

且客户已根据销售合同接收产品，即视为已交付。

寄售方式销售：根据销售合同之约定在客户使用产品时进行质量验收，并根据实际使用

产品数量进行货款支付的销售业务，本公司于客户使用产品时，视为已交付。

25、合同成本

合同成本包括为取得合同发生的增量成本及合同履约成本。

为取得合同发生的增量成本是指本公司不取得合同就不会发生的成本（如销售佣金等）。该成本

预期能够收回的，本公司将其作为合同取得成本确认为一项资产。本公司为取得合同发生的、

除预期能够收回的增量成本之外的其他支出于发生时计入当期损益。

为履行合同发生的成本，不属于存货等其他企业会计准则规范围且同时满足下列条件的，本

公司将其作为合同履约成本确认为一项资产：

，包括直接人工、直接材料、制造费用

（或类似费用）、明确由客户承担的成本以及仅因该合同而发生的其他成本；

合同取得成本确认的资产和合同履约成本确认的资产（以下简称「与合同成本有关的资产」）采用

与该资产相关的商品或服务收入确认相同的基础进行摊销，计入当期损益。摊销期限不超过一

年则在发生时计入当期损益。

当与合同成本有关的资产的账面价值高于下列两项的差额时，本公司对超出部分计提减值准

备，并确认为资产减值损失：

三、重要会计政策及会计估计（续）

26、政府补助

政府补助在满足政府补助所附条件并能够收到时确认。

对于货币性资产的政府补助，按照收到或应收的金额计量。对于非货币性资产的政府补助，按

照公允价值计量；公允价值不能够可靠取得的，按照名义金额1元计量。

与资产相关的政府补助，是指本公司取得的、用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补

助；除此之外，作为与收益相关的政府补助。

对于政府文件未明确规定补助对象的，能够形成长期资产的，与资产价值相对应的政府补助部

分作为与资产相关的政府补助，其余部分作为与收益相关的政府补助；难以区分的，将政府补

助整体作为与收益相关的政府补助。

与资产相关的政府补助，冲减相关资产的账面价值。与收益相关的政府补助，用于补偿已发生

的相关成本费用或损失的，计入当期损益；用于补偿以后期间的相关成本费用或损失的，则计

入递延收益，于相关成本费用或损失确认期间计入当期损益或冲减相关成本。按照名义金额计

量的政府补助，直接计入当期损益。本公司对相同或类似的政府补助业务，采用一致的方法处

理。

与日常活动相关的政府补助，按照经济业务实质，计入其他收益或冲减相关成本费用。与日常

活动无关的政府补助，计入营业外收入。

已确认的政府补助需要返还时，初始确认时冲减相关资产账面价值的，调整资产账面价值；存

在相关递延收益余额的，冲减相关递延收益账面余额，超出部分计入当期损益；属于其他情况

的，直接计入当期损益。

取得的政策性优惠贷款贴息，如果财政将贴息资金拨付给贷款银行，以实际收到的借款金额作

为借款的入账价值，按照借款本金和政策性优惠利率计算借款费用。如果财政将贴息资金直接

拨付给本公司，贴息冲减借款费用。

三、重要会计政策及会计估计（续）

27、递延所得税资产及递延所得税负债

所得税包括当期所得税和递延所得税。除由于企业合并产生的调整商誉，或与直接计入所有者

权益的交易或者事项相关的递延所得税计入所有者权益外，均作为所得税费用计入当期损益。

本公司根据资产、负债于资产负债表日的账面价值与计税基础之间的暂时性差异，采用资产负

债表债务法确认递延所得税。

各项应纳税暂时性差异均确认相关的递延所得税负债，除非该应纳税暂时性差异是在以下交易

中产生的：

，或者具有以下特征的交易中产生的资产或负债的初始确认：该交易不

是企业合并，并且交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额（初始确认的资产

和负债导致产生等额应纳税暂时性差异和可抵扣暂时性差异的单项交易除外）；

、合营企业及联营企业投资相关的应纳税暂时性差异，该暂时性差异转回

的时间能够控制并且该暂时性差异在可预见的未来很可能不会转回。

对于可抵扣暂时性差异、能够结转以后年度的可抵扣亏损和税款抵减，本公司以很可能取得用

来抵扣可抵扣暂时性差异、可抵扣亏损和税款抵减的未来应纳税所得额为限，确认由此产生的

递延所得税资产，除非该可抵扣暂时性差异是在以下交易中产生的：

，并且交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额（初始确

认的资产和负债导致产生等额应纳税暂时性差异和可抵扣暂时性差异的单项交易除外）；

、合营企业及联营企业投资相关的可抵扣暂时性差异，同时满足下列条件

的，确认相应的递延所得税资产：暂时性差异在可预见的未来很可能转回，且未来很可

能获得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额。

于资产负债表日，本公司对递延所得税资产和递延所得税负债，按照预期收回该资产或清偿该

负债期间的适用税率计量，并反映资产负债表日预期收回资产或清偿负债方式的所得税影响。

资产负债表日，本公司对递延所得税资产的账面价值进行覆核。如果未来期间很可能无法获得

足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，减记递延所得税资产的账面价值。在很

可能获得足够的应纳税所得额时，减记的金额予以转回。

三、重要会计政策及会计估计（续）

27、递延所得税资产及递延所得税负债（续）

资产负债表日，递延所得税资产和递延所得税负债在同时满足下列条件时以抵销后的净额列示：

(2) 递延所得税资产和递延所得税负债是与同一税收征管部门对本公司内同一纳税主体征收

的所得税相关。

28、租赁

(1) 租赁的识别

在合同开始日，本公司作为承租人或出租人评估合同中的客户是否有权获得在使用期间

内因使用已识别资产所产生的几乎全部经济利益，并有权在该使用期间主导已识别资产

的使用。如果合同中一方让渡了在一定期间内控制一项或多项已识别资产使用的权利以

换取对价，则本公司认定合同为租赁或者包含租赁。

(2) 本公司作为承租人

在租赁期开始日，本公司对所有租赁确认使用权资产和租赁负债，简化处理的短期租赁

和低价值资产租赁除外。

使用权资产的会计政策见附注三－29。

租赁负债按照租赁期开始日尚未支付的租赁付款额采用租赁内含利率计算的现值进行初

始计量，无法确定租赁内含利率的，采用增量借款利率作为折现率。租赁付款额包括：

固定付款额及实质固定付款额，存在租赁激励的，扣除租赁激励相关金额；取决于指数

或比率的可变租赁付款额；购买选择权的行权价格，前提是承租人合理确定将行使该选

择权；行使终止租赁选择权需支付的款项，前提是租赁期反映出承租人将行使终止租赁

选择权；以及根据承租人提供的担保余值预计应支付的款项。后续按照固定的周期性利

率计算租赁负债在租赁期内各期间的利息费用，并计入当期损益。未纳入租赁负债计量

的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。

三、重要会计政策及会计估计（续）

28、租赁（续）

（续）

短期租赁

短期租赁是指在租赁期开始日，租赁期不超过12个月的租赁，包含购买选择权的租赁除

外。

本公司将短期租赁的租赁付款额，在租赁期内各个期间按照直线法的方法计入相关资产

成本或当期损益。

对于短期租赁，本公司按照租赁资产的类别将下列资产类型中满足短期租赁条件的项目

选择采用上述简化处理方法。

低价值资产租赁

低价值资产租赁是指单项租赁资产为全新资产时价值低于4万元的租赁。

本公司将低价值资产租赁的租赁付款额，在租赁期内各个期间按照直线法的方法计入相

关资产成本或当期损益。

对于低价值资产租赁，本公司根据每项租赁的具体情况选择采用上述简化处理方法。

租赁变更

租赁发生变更且同时符合下列条件的，本公司将该租赁变更作为一项单独租赁进行会计

处理：

租赁变更未作为一项单独租赁进行会计处理的，在租赁变更生效日，本公司重新分摊变

更后合同的对价，重新确定租赁期，并按照变更后租赁付款额和修订后的折现率计算的

现值重新计量租赁负债。

租赁变更导致租赁范围缩小或租赁期缩短的，本公司相应调减使用权资产的账面价值，

并将部分终止或完全终止租赁的相关利得或损失计入当期损益。

其他租赁变更导致租赁负债重新计量的，本公司相应调整使用权资产的账面价值。

三、重要会计政策及会计估计（续）

28、租赁（续）

(3) 本公司作为出租人

本公司作为出租人时，将实质上转移了与资产所有权有关的全部风险和报酬的租赁确认

为融资租赁，除融资租赁之外的其他租赁确认为经营租赁。

融资租赁

融资租赁中，在租赁期开始日本公司按租赁投资净额作为应收融资租赁款的入账价值，

租赁投资净额为未担保余值和租赁期开始日尚未收到的租赁收款额按照租赁内含利率折

现的现值之和。本公司作为出租人按照固定的周期性利率计算并确认租赁期内各个期间

的利息收入。本公司作为出租人取得的未纳入租赁投资净额计量的可变租赁付款额在实

际发生时计入当期损益。

应收融资租赁款的终止确认和减值按照《企业会计准则第22号－金融工具确认和计量》和

《企业会计准则第23号－金融资产转移》的规定进行会计处理。

经营租赁

经营租赁中的租金，本公司在租赁期内各个期间按照直线法确认当期损益。发生的与经

营租赁有关的初始直接费用应当资本化，在租赁期内按照与租金收入确认相同的基础进

行分摊，分期计入当期损益。取得的与经营租赁有关的未计入租赁收款额的可变租赁付

款额，在实际发生时计入当期损益。

租赁变更

经营租赁发生变更的，本公司自变更生效日起将其作为一项新租赁进行会计处理，与变

更前租赁有关的预收或应收租赁收款额视为新租赁的收款额。

融资租赁发生变更且同时符合下列条件的，本公司将该变更作为一项单独租赁进行会计

处理：

三、重要会计政策及会计估计（续）

28、租赁（续）

（续）

租赁变更（续）

融资租赁发生变更未作为一项单独租赁进行会计处理的，本公司分别下列情形对变更后

的租赁进行处理：

，该租赁会被分类为经营租赁的，本公司自租赁变更

生效日开始将其作为一项新租赁进行会计处理，并以租赁变更生效日前的租赁投

资净额作为租赁资产的账面价值；

，该租赁会被分类为融资租赁的，本公司按照《企业会

计准则第22号－金融工具确认和计量》关于修改或重新议定合同的规定进行会计处

理。

29、使用权资产

(1) 使用权资产确认条件

使用权资产是指本公司作为承租人可在租赁期内使用租赁资产的权利。

在租赁期开始日，使用权资产按照成本进行初始计量。该成本包括：租赁负债的初始计

量金额；在租赁期开始日或之前支付的租赁付款额，存在租赁激励的，扣除已享受的租

赁激励相关金额；本公司作为承租人发生的初始直接费用；本公司作为承租人为拆卸及

移除租赁资产、复原租赁资产所在场地或将租赁资产恢复至租赁条款约定状态预计将发

生的成本。本公司作为承租人按照《企业会计准则第13号－或有事项》对拆除复原等成本

进行确认和计量。后续就租赁负债的任何重新计量作出调整。

(2) 使用权资产的折旧方法

本公司采用直线法计提折旧。本公司作为承租人能够合理确定租赁期届满时取得租赁资

产所有权的，在租赁资产剩余使用寿命内计提折旧。无法合理确定租赁期届满时能够取

得租赁资产所有权的，在租赁期与租赁资产剩余使用寿命两者孰短的期间内计提折旧。

、减值准备计提方法见附注三－20。

三、重要会计政策及会计估计（续）

30、回购股份

本公司回购的股份在注销或者转让之前，作为库存股管理，回购股份的全部支出转作库存股成

本。股份回购中支付的对价和交易费用减少所有者权益，回购、转让或注销本公司股份时，不

确认利得或损失。

转让库存股，按实际收到的金额与库存股账面金额的差额，计入资本公积，资本公积不足冲减

的，冲减盈余公积和未分配利润。注销库存股，按股票面值和注销股数减少股本，按注销库存

股的账面余额与面值的差额，冲减资本公积，资本公积不足冲减的，冲减盈余公积和未分配利

润。

31、重要会计政策、会计估计的变更

(1) 本期无重要会计政策变更

(2) 本期无重要会计估计变更

四、税项

1、主要税种及税率

税种计税依据法定税率

增值税按税法规定计算的销售货物和应税劳务收入为基础计算

销项税，在扣除当期允许抵扣的进项税额后，差额部分

为应交增值税

5%、6%、

9%、13%

城市维护建设税实际缴纳的流转税额1%、5%、7%

教育费附加实际缴纳的流转税额3%

地方教育费附加实际缴纳的流转税额2%

企业所得税应纳税所得额15%、25%

四、税项（续）

1、主要税种及税率（续）

注：根据《陕西省国家税务局、陕西省财政厅关于在浓缩果汁行业试行农产品增值税进项税额核

定扣除办法的公告》、《山西省财政厅、山西省国家税务局关于果菜汁与果菜饮料等行业纳

入增值税进项税额核定扣除试点的通知》、《大连市国家税务局、大连市财政局关于扩大农

产品增值税进项税额核定扣除试点有关问题的公告》、《山东省财政厅国家税务总局山东省

税务局关于公布大豆等部分农产品增值税进项额核定扣除标准的通知》以及《国家税务总局

新疆维吾尔自治区税务局关于进一步扩大农产品增值税进项税额核定扣除试点行业范围有

关事项的公告》，本公司之子公司白水安德利果蔬汁有限公司和礼泉安德利果蔬汁有限公司

自2014年1月起、永济安德利果蔬汁有限公司自2014年12月起、大连安德利果蔬汁有限公

司自2018年4月起、本公司及其子公司烟台龙口安德利果汁饮料有限公司自2021年1月起适

用农产品增值税进项税额核定扣除、本公司之子公司阿克苏安德利果汁有限公司自2023年

4月起适用农产品增值税进项税额核定扣除。本公司之子公司延安德利果蔬汁有限公司自

2024年6月起适用农产品增值税进项税额核定扣除。在购入农产品时，按照含税金额确认原

材料入账价值，在产成品销售时，将进项税核定扣除额抵减当期营业成本。由此，本公司

年末待抵扣增值税不包括适用农产品增值税进项税额核定扣除方法下尚未实现销售的购入

农产品的进项税额。

2、税收优惠及批文

除下述享受税收优惠的子公司外，本公司及境内各子公司本年度适用的所得税率为25%，本

公司的境外子公司按当地适用税率缴纳所得税。

、国家税务总局、国家发展改革委公告2020年第23号《关于延续西部大开发

企业所得税政策的公告》，白水安德利果蔬汁有限公司自2021年至2030年止期间减按15%

税率计算缴纳企业所得税；安岳安德利柠檬产业科技有限公司自2021年至2030年止期间

减按15%税率计算缴纳企业所得税；阿克苏安德利果汁有限公司自2023年至2030年止期

间减按15%税率计算缴纳企业所得税；延安德利果蔬汁有限公司自2024年至2030年止

期间减按15%税率计算缴纳企业所得税。

、国家税务总局财税[2008]149号《关于发布享受企业所得税优惠政策的农产

品初加工范围（试行）的通知》，烟台北方安德利果汁股份有限公司、白水安德利果蔬汁有

限公司、徐州安德利果蔬汁有限公司、烟台龙口安德利果汁饮料有限公司、大连安德利

果蔬汁有限公司、永济安德利果蔬汁有限公司、礼泉安德利果蔬汁有限公司、安岳安德

利柠檬产业科技有限公司、阿克苏安德利果汁有限公司、延安德利果蔬汁有限公司生

产及销售的原浆果汁、果渣，享受免征所得税的优惠政策。

五、合并财务报表项目附注

1、货币资金

项目期末余额上年末余额

库存现金93.9293.92

银行存款959,110,197.45236,453,941.17

其他货币资金–

合计959,110,291.37236,454,035.09

其中：存放在境外的款项总额7,992,715.277,128,786.88

期末本公司不存在抵押、质押或冻结、或存放在境外且资金汇回受到限制的款项。

2、交易性金融资产

项目期末余额上年末余额

分类为以公允价值计量且变动计入

当期损益的金融资产–41,034,077.78

其中：资产管理计划–

基金产品–

权益工具投资–

开放式净值型产品–41,034,077.78

合计–41,034,077.78

五、合并财务报表项目附注（续）

3、应收票据

期末余额上年末余额

票据种类账面余额坏账准备账面价值账面余额坏账准备账面价值

银行承兑汇票1,589,390.00–1,589,390.00738,100.00–738,100.00

4、应收账款

(1) 按账龄披露

账龄期末余额上年末余额

1年以内

其中：6个月以内392,402,715.39319,374,019.23

6个月－1年–11,861,013.60

1年以内小计：392,402,715.39331,235,032.83

1至2年–34,776.22

小计392,402,715.39331,269,809.05

减：坏账准备30,896,171.9529,383,419.66

合计361,506,543.44301,886,389.39

五、合并财务报表项目附注（续）

4、应收账款（续）

(2) 按坏账计提方法分类披露

期末余额

账面余额坏账准备

类别金额比例(%)金额

预期信用

损失率(%)账面价值

按单项计提坏账准备1,850,286.970.471,850,286.97100.00–

按组合计提坏账准备390,552,428.4299.5329,045,884.987.44361,506,543.44

其中：应收客户款项组合390,552,428.4299.5329,045,884.987.44361,506,543.44

合计392,402,715.39100.0030,896,171.957.87361,506,543.44

（续上表）

上年末余额

账面余额坏账准备

类别金额比例(%)金额

预期信用

损失率(%)账面价值

按单项计提坏账准备1,850,286.970.561,850,286.97100.00–

按组合计提坏账准备329,419,522.0899.4427,533,132.698.36301,886,389.39

其中：

应收客户款项组合329,419,522.0899.4427,533,132.698.36301,886,389.39

合计331,269,809.05100.0029,383,419.668.87301,886,389.39

五、合并财务报表项目附注（续）

4、应收账款（续）

（续）

按单项计提坏账准备的应收账款

期末余额

名称账面余额坏账准备

预期信用

损失率（%）计提依据

客户A1,850,286.971,850,286.97100.00该客户破产重组

（续上表）

上年末余额

名称账面余额坏账准备

预期信用

损失率（%）计提依据

客户A1,850,286.971,850,286.97100.00该客户破产重组

按组合计提坏账准备

组合计提项目：应收客户款项组合

期末余额上年末余额

类别账面余额坏账准备

预期信用

损失率(%)账面余额坏账准备

预期信用

损失率(%)

未逾期373,012,347.3422,380,740.846.00309,392,515.9118,563,550.946.00

逾期30天内12,899,023.542,579,804.7120.0012,955,411.562,591,082.3120.00

逾期31到60天1,389,295.27833,577.1660.001,732,737.941,039,642.7760.00

逾期61天以上3,251,762.273,251,762.27100.005,338,856.675,338,856.67100.00

合计390,552,428.4229,045,884.987.44329,419,522.0827,533,132.698.36

五、合并财务报表项目附注（续）

4、应收账款（续）

、收回或转回的坏账准备情况

项目坏账准备金额

期初余额29,383,419.66

本期计提2,472,289.08

本期收回或转回959,536.79

本期核销–

期末余额30,896,171.95

截至2025年6月30日，按欠款方归集的期末余额前五名应收账款汇总金额181,670,279.55

元，占应收账款期末余额合计数的比例46.30%，相应计提的坏账准备期末余额汇总金额

10,900,216.77元。

5、预付款项

(1) 预付款项按账龄披露

期末余额上年末余额

账龄金额比例%金额比例%

1年以内5,188,657.2598.952,138,627.55100.00

1至2年55,099.091.05–

合计5,243,756.34100.002,138,627.55100.00

(2) 本期按预付对象归集的预付款项期末余额前五名单位情况

截至2025年6月30日，按预付对象归集的期末余额前五名预付款项汇总金额3,638,443.96

元，占预付款项期末余额合计数的比例69.39%。

五、合并财务报表项目附注（续）

6、其他应收款

项目期末余额上年末余额

其他应收款1,234,057.511,131,471.62

合计1,234,057.511,131,471.62

(1) 其他应收款

① 按账龄披露

账龄期末余额上年末余额

1年以内1,105,850.01992,180.65

1至2年101,000.00121,000.00

2至3年100,000.00100,000.00

3至4年21,000.00–

4至5年–500.00

5年以上1,300.00800.00

小计1,329,150.011,214,480.65

减：坏账准备95,092.5083,009.03

合计1,234,057.511,131,471.62

② 按款项性质披露

期末余额上年末余额

项目账面余额坏账准备账面价值账面余额坏账准备账面价值

保证金、备用金、押金701,810.6462,965.53638,845.11613,449.5052,957.48560,492.02

其他627,339.3732,126.97595,212.40601,031.1530,051.55570,979.60

合计1,329,150.0195,092.501,234,057.511,214,480.6583,009.031,131,471.62

五、合并财务报表项目附注（续）

6、其他应收款（续）

（续）

③ 坏账准备计提情况

期末处于第一阶段的坏账准备

类别账面余额

未来

12个月内的

预期信用

损失率(%)坏账准备账面价值

按组合计提坏账准备

保证金、备用金、押金701,810.648.9762,965.53638,845.11

其他627,339.375.1232,126.97595,212.40

合计1,329,150.017.1595,092.501,234,057.51

期末本公司不存在处于第二阶段及第三阶段的其他应收款。

上年末处于第一阶段的坏账准备

类别账面余额

未来

12个月内的

预期信用

损失率(%)坏账准备账面价值

按组合计提坏账准备

保证金、备用金、押金613,449.508.6352,957.48560,492.02

其他601,031.155.0030,051.55570,979.60

合计1,214,480.656.8383,009.031,131,471.62

上年末本公司不存在处于第二阶段及第三阶段的其他应收款。

五、合并财务报表项目附注（续）

6、其他应收款（续）

（续）

、收回或转回的坏账准备情况

第一阶段第二阶段第三阶段

合计坏账准备

未来12个月预

期信用损失

整个存续期预期

信用损失（未发

生信用减值）

整个存续期预期

信用损失（已发

生信用减值）

期初余额83,009.03–83,009.03

本期计提12,083.47–12,083.47

本期转回–

本期转销–

本期核销–

期末余额95,092.50–95,092.50

⑥ 按欠款方归集的其他应收款期末余额前五名单位情况

单位名称款项性质

其他应收款

期末余额账龄

占其他应收款

期末余额合计

数的比例(%)

坏账准备

期末余额

客户B保证金200,000.003年以内15.0525,000.00

客户C保证金100,000.001年以内7.525,000.00

客户D保证金100,000.001-2年7.5210,000.00

客户E其他89,559.091年以内6.744,477.95

员工个人备用金40,000.001年以内3.012,000.00

合计529,559.0939.8446,477.95

五、合并财务报表项目附注（续）

7、存货

(1) 存货分类

期末余额上年末余额

存货种类账面余额

跌价准备╱

合同履约成本

减值准备账面价值账面余额

跌价准备╱

合同履约成本

减值准备账面价值

原材料45,182,054.51–45,182,054.5138,444,916.60–38,444,916.60

在产品42,674,397.93–42,674,397.93152,184.00–152,184.00

产成品459,063,768.301,460,414.95457,603,353.351,121,766,896.111,780,095.081,119,986,801.03

合计546,920,220.741,460,414.95545,459,805.791,160,363,996.711,780,095.081,158,583,901.63

(2) 报告期末存货跌价准备及合同履约成本减值准备

本期增加本期减少

项目期初余额计提其他转回或转销其他期末余额

产成品1,780,095.0860,679.54–380,359.67–1,460,414.95

8、其他流动资产

项目期末余额上年末余额

增值税留抵税额37,339,683.2870,972,934.73

9、其他非流动金融资产

种类期末余额上年末余额

权益工具投资461,281.69461,281.69

五、合并财务报表项目附注（续）

10、固定资产

项目期末余额上年末余额

固定资产825,460,924.61842,217,964.35

合计825,460,924.61842,217,964.35

(1) 固定资产

① 固定资产情况

项目房屋及建筑物机器设备办公及其他设备运输设备合计

一. 账面原值：

,100,704.861,081,335,856.2927,845,270.0512,515,202.861,740,797,034.06

,396.042,330,447.51285,411.06750,867.263,427,121.87

,396.042,250,111.23285,411.06750,867.263,346,785.59

–80,336.28–80,336.28

,966.76111,500.0022,183.68–228,650.44

–111,500.0022,183.68–133,683.68

,966.76–94,966.76

,066,134.141,083,554,803.8028,108,497.4313,266,070.121,743,995,505.49

二. 累计折旧

,216,606.09626,479,434.8021,450,998.927,769,710.29853,916,750.10

,444,836.0312,498,083.39673,813.28468,629.3620,085,362.06

,444,836.0312,498,083.39673,813.28468,629.3620,085,362.06

,535.58100,350.0019,965.31–129,850.89

–100,350.0019,965.31–120,315.31

,535.58–9,535.58

,651,906.54638,877,168.1922,104,846.898,238,339.65873,872,261.27

三. 减值准备

,052,390.4422,489,144.08120,785.09–44,662,319.61

,052,390.4422,489,144.08120,785.09–44,662,319.61

四. 账面价值

,361,837.16422,188,491.535,882,865.455,027,730.47825,460,924.61

,831,708.33432,367,277.416,273,486.044,745,492.57842,217,964.35

五、合并财务报表项目附注（续）

10、固定资产（续）

（续）

② 暂时闲置的固定资产情况

项目账面原值累计折旧减值准备账面价值备注

房屋及建筑物2,015,336.951,220,031.37–795,305.58–

③ 通过经营租赁租出的固定资产

项目账面价值

房屋及建筑物16,536,641.35

11、在建工程

项目期末余额上年末余额

在建工程8,700,659.621,678,500.00

(1) 在建工程

期末余额上年末余额

项目账面余额减值准备账面净值账面余额减值准备账面净值

待安装设备6,344,375.99–6,344,375.991,678,500.00–1,678,500.00

房屋建筑物改造2,356,283.63–2,356,283.63–

合计8,700,659.62–8,700,659.621,678,500.00–1,678,500.00

五、合并财务报表项目附注（续）

12、无形资产

(1) 无形资产情况

项目土地使用权合计

一. 账面原值

,637,691.94135,637,691.94

,637,691.94135,637,691.94

二. 累计摊销

,348,439.1034,348,439.10

,565,900.081,565,900.08

,565,900.081,565,900.08

,914,339.1835,914,339.18

三. 减值准备

四. 账面价值

,723,352.7699,723,352.76

,289,252.84101,289,252.84

五、合并财务报表项目附注（续）

13、开发支出

本期增加本期减少

项目期初余额

内部

开发支出其他增加

确认为

无形资产计入当期损益期末余额

北方代表性水果精深加工关键技术

研发与应用4,347,684.08528,692.18–4,876,376.26

十四五国家专项“苹果采后精准贮运

与加工”176,788.2956,174.81–232,963.10

乡村振兴－烟台苹果提质增效关键

技术集成创新与示范–169,170.13–169,170.13

合计4,524,472.37754,037.12–5,278,509.49

14、商誉

(1) 商誉账面原值

被投资单位名称或

形成商誉的事项期初余额

本期增加

企业合并形成本期减少处置期末余额

安岳安德利柠檬产业

科技有限公司3,066,598.32–3,066,598.32

永济安德利果蔬汁有

限公司4,566,292.71–4,566,292.71

烟台龙口安德利果汁

饮料有限公司1,020,683.72–1,020,683.72

合计8,653,574.75–8,653,574.75

注： 2014年4月29日，公司与烟台安林果业有限公司签订协议，收购其持有的安岳安

德利柠檬产业科技有限公司的股权，本公司支付人民币52,120,000.00元，收购成

本超过按比例获得的安岳安德利柠檬产业科技有限公司可辨认资产、负债公允价

值的差额为与安岳安德利柠檬产业科技有限公司相关的商誉。

2011年4月26日，本公司与奥地利阿格纳公司（AGRANA Juice Holding Gmbh）签

订协议，收购其持有的永济安德利果蔬汁有限公司的股权，本公司支付人民币

56,201,585.00元，收购成本超过按比例获得的永济安德利果蔬汁有限公司可辨认

资产、负债公允价值的差额为与永济安德利果蔬汁有限公司相关的商誉。

五、合并财务报表项目附注（续）

14、商誉（续）

（续）

2002年9月13日，本公司与烟台佳成贸易有限公司签订协议，收购其持有的烟台

龙口安德利果汁饮料有限公司的股权，本公司支付人民币32,035,810.00元，收购

成本超过按比例获得的烟台龙口安德利果汁饮料有限公司可辨认资产、负债公允

价值的差额为与烟台龙口安德利果汁饮料有限公司相关的商誉。

(2) 商誉减值准备

被投资单位名称或

形成商誉的事项期初余额

本期增加

计提

本期减少

处置期末余额

安岳安德利柠檬产业

科技有限公司3,066,598.32–3,066,598.32

15、递延所得税资产

(1) 未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差异及可抵扣亏损明细

项目期末余额上年末余额

可抵扣暂时性差异32,451,679.4031,246,523.77

可抵扣亏损5,769,251.177,134,626.15

合计38,220,930.5738,381,149.92

(2) 未确认递延所得税资产的可抵扣亏损将于以下年度到期

年份期末余额上年末余额

2026年1,803,830.811,803,830.81

2027年200,213.05200,213.05

2028年3,467,235.543,467,235.54

2029年123,769.601,663,346.75

2030年174,202.17–

合计5,769,251.177,134,626.15

五、合并财务报表项目附注（续）

16、其他非流动资产

期末余额上年末余额

项目账面余额减值准备账面价值账面余额减值准备账面价值

预付设备工程款29,879,255.27–29,879,255.2710,827,674.40–10,827,674.40

17、应付账款

(1) 按款项性质列示

项目期末余额上年末余额

应付材料款及其他53,814,867.2782,169,590.02

应付工程及设备款10,457,108.4314,806,085.58

合计64,271,975.7096,975,675.60

(2) 按账龄列示

项目期末余额上年末余额

1年以内53,257,595.2389,805,138.68

1年以上11,014,380.477,170,536.92

合计64,271,975.7096,975,675.60

18、合同负债

项目期末余额上年末余额

预收货款5,523,877.532,748,130.25

五、合并财务报表项目附注（续）

19、应付职工薪酬

项目期初余额本期增加本期减少期末余额

短期薪酬18,924,296.2233,817,071.0640,317,281.2912,424,085.99

离职后福利－设定提存计划–3,688,987.353,688,987.35–

合计18,924,296.2237,506,058.4144,006,268.6412,424,085.99

(1) 短期薪酬

项目期初余额本期增加本期减少期末余额

工资、奖金、津贴和补贴11,159,372.5030,804,734.5836,924,599.135,039,507.95

职工福利费7,672,918.84339,555.91650,038.477,362,436.28

社会保险费–1,935,976.741,935,976.74–

其中：1. 医疗保险费–1,659,026.581,659,026.58–

–196,981.17196,981.17–

–79,968.9979,968.99–

住房公积金–544,832.00544,832.00–

工会经费和职工教育经费92,004.88191,971.83261,834.9522,141.76

合计18,924,296.2233,817,071.0640,317,281.2912,424,085.99

(2) 设定提存计划

项目期初余额本期增加本期减少期末余额

离职后福利

其中：1. 基本养老保险费–3,544,933.853,544,933.85–

–144,053.50144,053.50–

合计–3,688,987.353,688,987.35–

五、合并财务报表项目附注（续）

19、应付职工薪酬（续）

(3) 应付职工薪酬其他说明

，公司为职工缴纳由地方政府安排的养老保险退休计划。公司

须按照职工薪酬的特定比例或特定金额缴纳养老保险。相关地方政府部门负责支

付企业退休员工的全部退休工资。公司除上述年度供款以外，无须就这些计划承

担其他任何有关支付退休金的重大责任。

（2025年1-6月、2024年度及2023年度），本公司不存在没收职工的养老保

险金以降低现阶段的支付金额，公司没有权力动用为职工缴纳的养老保险金。

20、应交税费

税费项目期末余额上年末余额

增值税13,764,834.075,146,549.04

房产税680,728.27676,903.75

土地使用税729,750.22729,750.23

关税11,963,064.45–

城建税及教育费附加2,058,535.41591,597.03

其他329,532.40568,130.73

合计29,526,444.827,712,930.78

五、合并财务报表项目附注（续）

21、其他应付款

项目期末余额上年末余额

应付利息–

应付股利85,300,000.00–

其他应付款1,374,825.161,543,670.21

合计86,674,825.161,543,670.21

(1) 应付股利

项目期末余额上年末余额

普通股利85,300,000.00–

(2) 其他应付款

项目期末余额上年末余额

质保金–2,550.00

押金及保证金793,181.46916,925.09

预提费用–59,653.65

其他581,643.70564,541.47

合计1,374,825.161,543,670.21

22、其他流动负债

项目期末余额上年末余额

待转销项税额714,323.98352,363.93

五、合并财务报表项目附注（续）

23、长期应付款

项目期末余额上年末余额

长期应付款1,748,172.501,729,656.00

合计1,748,172.501,729,656.00

(1) 长期应付款

项目期末余额上年末余额

应付厂房所有权、土地使用权款1,118,332.501,099,816.00

苏陕对口帮扶专项款629,840.00629,840.00

合计1,748,172.501,729,656.00

24、递延收益

项目期初余额本期增加本期减少期末余额形成原因

政府补助3,773,394.57–3,773,394.57

计入递延收益的政府补助详见附注八、政府补助。

25、股本

本期增减（+、－）

项目期初余额发行新股送股公积金转股其他小计期末余额

股份总数349,000,000.00–-7,800,000.00-7,800,000.00341,200,000.00

五、合并财务报表项目附注（续）

26、库存股

项目期初余额本期增加本期减少期末余额

减少注册资本回购67,779,330.8279,649,178.0067,779,330.8279,649,178.00

注：公司2024年度回购的7,800,000股H股份于2025年2月13日全部注销。

截至2025年6月30日，本公司实际回购H股5,012,000股，占期末公司H股总股本的7.09%，占公

司股份总数的1.47%，支付资金总额为79,649,178.00元（含交易费用）。

27、盈余公积

项目期初余额本期增加本期减少期末余额

法定盈余公积139,817,902.01–59,979,330.8279,838,571.19

28、未分配利润

项目本期发生额上期发生额

调整前上期末未分配利润2,224,726,971.122,070,671,322.38

调整期初未分配利润合计数（调增+，调减－）–

调整后期初未分配利润2,224,726,971.122,070,671,322.38

加：本期归属于母公司股东的净利润201,101,023.04260,703,197.00

减：提取法定盈余公积–29,867,548.26

应付普通股利85,300,000.0076,780,000.00

期末未分配利润2,340,527,994.162,224,726,971.12

五、合并财务报表项目附注（续）

29、营业收入和营业成本

(1) 营业收入和营业成本情况

本期发生额上期发生额

项目收入成本收入成本

主营业务945,656,545.30720,397,516.93629,609,727.60456,946,460.90

其他业务2,419,531.42774,032.822,568,629.831,199,018.25

合计948,076,076.72721,171,549.75632,178,357.43458,145,479.15

、营业成本分解信息

合同分类营业收入营业成本

按商品类型分类

果汁、香精916,699,785.67710,083,470.26

果渣28,956,759.6310,314,046.67

其他2,419,531.42774,032.82

按经营地区分类

美洲250,117,425.60–

亚洲506,830,505.44–

非洲47,114,965.42–

欧洲81,864,526.77–

大洋洲62,148,653.49–

按商品转让的时间分类

在某一时点转让948,076,076.72721,171,549.75

在某一时段内转让–

合计948,076,076.72721,171,549.75

说明：公司按照产品种及类别进行成本核算，未分客户、销售模式以及经营地区进行

成本的分摊或估算，所以未列示营业成本分经营地区数据。

五、合并财务报表项目附注（续）

30、税金及附加

项目本期发生额上期发生额

城市维护建设税2,234,179.211,439,218.03

教育费附加1,809,456.221,203,080.60

房产税1,850,018.651,501,819.04

土地使用税1,645,250.791,301,085.21

其他430,645.03332,777.77

合计7,969,549.905,777,980.65

说明：各项税金及附加的计缴标准详见附注四、税项。

31、销售费用

项目本期发生额上期发生额

职工薪酬1,173,560.401,111,112.18

销售佣金1,013,668.32180,619.40

其他798,958.31409,672.76

合计2,986,187.031,701,404.34

32、管理费用

项目本期发生额上期发生额

职工薪酬12,431,680.498,851,039.42

折旧费和摊销费3,781,602.893,557,684.68

咨询及服务费1,224,500.63721,105.10

审计师费用943,396.23867,924.53

其中：年度审计费943,396.23867,924.53

办公和差旅费1,097,936.53655,001.94

其他597,336.182,017,385.14

合计20,076,452.9516,670,140.81

五、合并财务报表项目附注（续）

33、研发费用

项目本期发生额上期发生额

职工薪酬2,393,901.182,028,495.12

折旧与摊销253,303.60291,372.95

实验材料与检验费479,111.11657,496.68

其他160,448.86131,580.45

合计3,286,764.753,108,945.20

34、财务费用

项目本期发生额上期发生额

利息支出18,516.5018,516.50

减：利息收入2,253,641.453,055,384.27

汇兑损益-4,066,869.76-5,557,314.76

手续费及其他183,520.43109,744.08

合计-6,118,474.28-8,484,438.45

35、其他收益

项目本期发生额上期发生额

中小企业发展专项资金–351,000.00

消费品行业稳产增产奖励资金–100,000.00

商务发展专项资金–75,000.00

小升规企业奖补资金–50,000.00

农业农村局2019年农业品牌建设2,000.00–

总工会慰问金2,000.00–

统计补助经费2,650.00–

富县发展改革奖励资金72,000.00–

扣代缴个人所得税手续费返还111,518.659,722.10

其他–3,000.00

合计190,168.65588,722.10

政府补助的具体信息，详见附注八、政府补助。

五、合并财务报表项目附注（续）

36、投资收益

项目本期发生额上期发生额

交易性金融资产持有期间的投资收益–6,218,425.49

处置交易性金融资产取得的投资收益（注1）3,903,884.71-3,182,368.54

合计3,903,884.713,036,056.95

注1：处置交易性金融资产取得的投资收益明细如下：

项目本期发生额上期发生额

交易性权益工具投资－股票投资–-157,911.88

其他3,903,884.71-3,024,456.66

合计3,903,884.71-3,182,368.54

37、公允价值变动收益

项目本期发生额上期发生额

交易性金融资产（注1）–-10,985,209.20

注1：交易性金融资产公允价值变动收益明细如下：

项目本期发生额上期发生额

交易性权益工具投资－股票投资–-10,985,209.20

五、合并财务报表项目附注（续）

38、信用减值损失（损失以「－」号填列）

项目本期发生额上期发生额

其他应收款坏账损失-12,083.47109,627.47

应收账款坏账损失-1,512,752.29-13,436,961.49

合计-1,524,835.76-13,327,334.02

39、资产减值损失（损失以「－」号填列）

项目本期发生额上期发生额

存货跌价损失-60,679.54-192,524.53

固定资产减值损失–

合计-60,679.54-192,524.53

40、资产处置收益

项目本期发生额上期发生额

固定资产处置利得（损失以「－」填列）–-1,401.29

无形资产处置利得（损失以「－」填列）–-352,426.07

合计–-353,827.36

41、营业外收入

项目本期发生额上期发生额

其他700.081,743.70

说明：本期营业外收入项目全部计入非经常性损益。

五、合并财务报表项目附注（续）

42、营业外支出

项目本期发生额上期发生额

捐赠支出10,000.00–

非流动资产毁损报废损失13,368.378,282.22

其他4.53–

合计23,372.908,282.22

说明：本期营业外支出项目全部计入非经常性损益。

43、所得税费用

(1) 所得税费用明细

项目本期发生额上期发生额

当期所得税88,888.82184,835.57

合计88,888.82184,835.57

项目本期发生额上期发生额

利润总额201,189,911.86134,018,191.15

按法定（或适用）税率计算的所得税费用50,297,477.9733,504,547.79

某些子公司适用不同税率的影响-2,656,917.18-4,709,168.59

对以前期间当期所得税的调整–

无须纳税的收入（以「－」填列）-47,285,111.63-13,534,202.67

不可抵扣的成本、费用和损失129,818.49–

利用以前年度未确认可抵扣亏损和可抵扣暂时

性差异的纳税影响（以「－」填列）–

未确认可抵扣亏损和可抵扣暂时性差异的纳税

影响-396,378.83-13,226,932.27

研究开发费加成扣除的纳税影响（以「－」填列）–-1,849,408.69

所得税费用88,888.82184,835.57

五、合并财务报表项目附注（续）

44、现金流量表项目注释

(1) 收到其他与经营活动有关的现金

项目本期发生额上期发生额

其他业务收入2,419,531.422,568,629.83

政府补助190,168.651,735,722.10

往来款及其他2,254,341.531,233,430.27

合计4,864,041.605,537,782.20

(2) 支付其他与经营活动有关的现金

项目本期发生额上期发生额

管理费用支出3,863,169.574,261,416.71

销售费用支出1,812,626.63590,292.16

研发费用支出639,559.97789,077.13

其他业务成本支出460,679.721,199,018.25

往来款及其他支出1,499,436.491,149,169.91

合计8,275,472.387,988,974.16

(3) 支付其他与筹资活动有关的现金

项目本期发生额上期发生额

股票回购79,649,178.0027,173,361.84

五、合并财务报表项目附注（续）

45、现金流量表补充资料

(1) 现金流量表补充资料

补充资料本期发生额上期发生额

净利润201,101,023.04133,833,355.58

加：资产减值损失60,679.54192,524.53

信用减值损失1,524,835.7613,327,334.02

固定资产折旧20,075,826.4816,836,132.51

使用权资产折旧–

无形资产摊销1,565,900.081,346,994.19

长期待摊费用摊销–

处置固定资产、无形资产和其他长期资

产的损失（收益以「－」号填列）–353,827.36

固定资产报废损失（收益以「－」号填列）13,368.378,282.22

公允价值变动损失（收益以「－」号填列）–10,985,209.20

财务费用（收益以「－」号填列）-1,161,194.66-5,764,253.14

投资损失（收益以「－」号填列）-3,903,884.71-3,036,056.95

递延所得税资产减少（增加以「－」号填

列）–

递延所得税负债增加（减少以「－」号填

列）–

存货的减少（增加以「－」号填列）611,663,680.89317,916,500.26

经营性应收项目的减少（增加以「－」号填

列）-29,868,163.04-160,896,287.93

经营性应付项目的增加（减少以「－」号填

列）-9,442,177.23-5,197,664.96

其他–

经营活动产生的现金流量净额791,629,894.52319,905,896.89

债务转为资本–

一年内到期的可转换公司债券–

新增使用权资产–

现金的期末余额959,110,291.37241,227,468.43

减：现金的期初余额236,454,035.09544,174,213.28

加：现金等价物的期末余额–

减：现金等价物的期初余额–

现金及现金等价物净增加额722,656,256.28-302,946,744.85

五、合并财务报表项目附注（续）

45、现金流量表补充资料（续）

(2) 现金及现金等价物的构成

项目期末余额上年末余额

一、现金959,110,291.37236,454,035.09

其中：库存现金93.9293.92

可随时用于支付的银行存款959,110,197.45236,453,941.17

二、现金等价物–

其中：三个月内到期的债券投资–

三、期末现金及现金等价物余额959,110,291.37236,454,035.09

其中：母公司或集团内子公司使用受限制

的现金和现金等价物–

46、外币货币性项目

(1) 外币货币性项目

项目期末外币余额折算汇率

期末折算

人民币余额

货币资金

其中：美元29,281,416.347.1586209,613,947.01

欧元0.048.40240.34

港币3,717,418.960.91203,390,286.09

应收账款

其中：美元31,586,860.117.1586226,117,696.78

预付账款

其中：美元30,000.007.1586214,758.00

其他应收款

其中：美元44,679.087.1586319,839.66

应付账款

其中：美元1,299,611.957.15869,303,402.11

其他应付款

其中：港币37,700.000.912034,382.40

五、合并财务报表项目附注（续）

47、租赁

(1) 作为出租人

经营租赁

项目本期发生额上期发生额

租赁收入743,878.01675,060.54

其中：未计入租赁收款额的可变租赁付款额相

关的收入–

六、合并范围的变更

公司的子公司白水安德利果蔬汁有限公司于2024年7月份新设静宁安德利果汁饮品有限公司，

持股比例100%，注册资本1000万人民币，经营范围：许可项目：饮料生产（依法须经批准的项

目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。静宁公司于2025年3月24日注销。

七、在其他主体中的权益

1、在子公司中的权益

(1) 企业集团的构成

子公司名称注册资本主要经营地注册地业务性质

持股比例%

取得方式直接间接

白水安德利果蔬汁有限

公司

17,125,000

美元

中国陕西省中国陕西省浓缩果汁生产

及销售

74.4425.56设立取得

烟台龙口安德利果汁饮

料有限公司

22,860,000

美元

中国山东省中国山东省浓缩果汁生产

及销售

39.6660.34设立取得

徐州安德利果蔬汁有限

公司

11,600,000

美元

中国江苏省中国江苏省浓缩果汁生产

及销售

64.6635.34设立取得

Andre Juice Co.,ltd.50,000

美元

英属维尔京群岛英属维尔京群岛投资控股100.00–设立取得

North Andre Juice (USA),

Inc.

1,900,000

美元

美国美国浓缩果汁销售–100.00设立取得

大连安德利果蔬汁有限

公司

143,000,000

人民币

中国辽宁省中国辽宁省浓缩果汁生产

及销售

83.2216.78设立取得

永济安德利果蔬汁有限

公司

24,750,000

美元

中国山西省中国山西省浓缩果汁生产

及销售

74.9925.01非同一控制

下合并取

得

安岳安德利柠檬产业科

技有限公司

50,000,000

人民币

中国四川省中国四川省浓缩果汁生产

及销售

–100.00非同一控制

下合并取

得

礼泉安德利果蔬汁有限

公司

100,000,000

人民币

中国陕西省中国陕西省浓缩果汁生产

及销售

–100.00非同一控制

下合并取

得

烟台安德利饮用水有限

公司

5,000,000

美元

中国山东省中国山东省饮料生产及销售65.0035.00设立取得

阿克苏安德利果汁有限

公司

80,000,000

人民币

中国新疆中国新疆浓缩果汁生产

及销售

87.5012.50设立取得

延安德利果蔬汁有限

公司

60,000,000

人民币

中国陕西省中国陕西省浓缩果汁生产

及销售

83.3016.70设立取得

八、政府补助

1、计入其他应收款的政府补助

截至2025年6月30日，本公司无应收政府补助款项。

2、计入递延收益的政府补助

分类期初余额本期增加本期减少期末余额

与资产相关的政府补助1,100,000.00–1,100,000.00

与收益相关的政府补助2,673,394.57–2,673,394.57

合计3,773,394.57–3,773,394.57

，后续采用净额法计量

种类期初余额

本期新增

补助金额

本期结转

冲减相关成本

的金额其他变动期末余额

本期结转冲减

八、政府补助（续）

3 采用总额法计入当期损益的政府补助情况

种类

上期计入

损益的金额

本期计入

损益的金额

计入损益的

列报项目

与收益相关的政府补助：

中小企业发展专项资金351,000.00–其他收益

消费品行业稳产增产奖励资金100,000.00–其他收益

商务发展专项资金75,000.00–其他收益

小升规企业奖补资金50,000.00–其他收益

富县发展改革奖励资金–72,000.00其他收益

总工会慰问金–2,000.00其他收益

统计补助经费–2,650.00其他收益

其他3,000.002,000.00其他收益

小计579,000.0078,650.00

九、金融工具及风险管理

本公司的主要金融工具包括货币资金、债权投资、交易性金融资产、应收款项、其他应收款、

其他非流动金融资产、应付款项等。各项金融工具的详细情况已于相关附注内披露。与这些金

融工具有关的风险，以及本公司为降低这些风险所采取的风险管理政策如下所述。本公司管理

层对这些风险敞口进行管理和监控以确保将上述风险控制在限定的范围之内。

九、金融工具及风险管理（续）

1、风险管理目标和政策

本公司的金融工具导致的主要风险是信用风险、流动性风险、市场风险（包括汇率风险、利率

风险和商品价格风险）。

董事会负责规划并建立本公司的风险管理架构，制定本公司的风险管理政策和相关指引并监督

风险管理措施的执行情况。本公司已制定风险管理政策以识别和分析本公司所面临的风险，这

些风险管理政策对特定风险进行了明确规定，涵盖了市场风险、信用风险和流动性风险管理等

诸多方面。本公司定期评估市场环境及本公司经营活动的变化以决定是否对风险管理政策及系

统进行更新。本公司的风险管理由风险管理委员会按照董事会批准的政策开展。风险管理委员

会通过与本公司其他业务部门的紧密合作来识别、评价和规避相关风险。本公司内部审计部门

就风险管理控制及程序进行定期的审核，并将审核结果上报本公司的审计委员会。

本公司通过适当的多样化投资及业务组合来分散金融工具风险，并通过制定相应的风险管理政

策减少集中於单一行业、特定地区或特定交易对手的风险。

(1) 信用风险

信用风险，是指交易对手未能履行合同义务而导致本公司产生财务损失的风险。

本公司对信用风险按组合分类进行管理。信用风险主要产生于银行存款、应收票据、应

收账款、其他应收款、债权投资等。

本公司银行存款主要存放于国有银行和其它大中型上市银行，本公司预期银行存款不存

在重大的信用风险。

对于应收票据、应收账款、其他应收款和长期应收款，本公司设定相关政策以控制信用

风险敞口。本公司基于对客户的财务状况、信用记录及其他因素诸如目前市场状况等评

估客户的信用资质并设置相应信用期。本公司会定期对客户信用记录进行监控，对于信

用记录不良的客户，本公司会采用书面催款、缩短信用期或取消信用期等方式，以确保

本公司的整体信用风险在可控的范围内。

本公司应收账款的债务人为分布于不同行业和地区的客户。本公司持续对应收账款的财

务状况实施信用评估，并在适当时购买信用担保险。

九、金融工具及风险管理（续）

1、风险管理目标和政策（续）

（续）

本公司所承受的最大信用风险敞口为资产负债表中每项金融资产的账面金额。本公司没

有提供任何其他可能令本公司承受信用风险的担保。

截至2025年6月30日，本公司应收账款中，前五大客户的应收账款占本公司应收账款总

额的46.30%。

(2) 流动性风险

流动性风险，是指本公司在履行以交付现金或其他金融资产结算的义务时遇到资金短缺

的风险。

管理流动风险时，本公司下属成员企业各自负责自身的现金管理工作，包括现金盈余的

短期投资和筹措贷款以应付预计现金需求（如果借款额超过某些预设授权上限，便需获得

本公司董事会的批准）。本公司的政策是定期监控短期和长期的流动资金需求，以及是否

符合借款协议的规定，以确保维持充裕的现金储备和可供随时变现的有价证券，同时获

得主要金融机构承诺提供足够的备用资金，以满足短期和较长期的流动资金需求。

期末本公司持有的金融负债和表外担保项目按未折现剩余合同现金流量的到期限分析

如下：

期末余额

项目即时偿还一个月以内

一个月至

三个月以内

三个月至

一年以内

一年至

五年以内五年以上合计

金融负债：

应付账款64,271,975.70–64,271,975.70

其他应付款86,674,825.16–86,674,825.16

长期应付款629,840.00–1,118,332.501,748,172.50

金融负债和或

有负债合计151,576,640.86–1,118,332.50152,694,973.36

九、金融工具及风险管理（续）

1、风险管理目标和政策（续）

（续）

上年末，本公司持有的金融负债和表外担保项目按未折现剩余合同现金流量的到期

限分析如下

上年末余额

项目即时偿还一个月以内

一个月至

三个月以内

三个月至

一年以内

一年至

五年以内五年以上合计

金融负债：

应付账款96,975,675.60–96,975,675.60

其他应付款1,543,670.21–1,543,670.21

长期应付款629,840.00–1,099,816.001,729,656.00

金融负债和或

有负债合计99,149,185.81–1,099,816.00100,249,001.81

上表中披露的金融负债金额为未经折现的合同现金流量，因而可能与资产负债表中的账

面金额有所不同。

已签订的担保合同最大担保金额并不代表即将支付的金额。

(3) 市场风险

金融工具的市场风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场价格变动而发生

波动的风险，包括利率风险、汇率风险和其他价格风险。

汇率风险

汇率风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇率变动而发生波动的风

险。汇率风险可源于以记账本位币之外的外币进行计价的金融工具。

本公司的主要经营位于中国境内，主要业务以人民币结算。但本公司已确认的外币资产

和负债及未来的外币交易（外币资产和负债及外币交易的计价货币主要为美元和港币）依

然存在外汇风险。

九、金融工具及风险管理（续）

1、风险管理目标和政策（续）

（续）

汇率风险（续）

期末本公司持有的外币金融资产和外币金融负债折算成人民币的金额列示如下：

外币负债外币资产

项目期末余额上年末余额期末余额上年末余额

美元9,303,402.1124,056,204.30436,266,241.45349,851,665.05

欧元–150,514.000.340.38

港币34,382.40–3,390,286.092,625,416.70

合计9,337,784.5124,206,718.30439,656,527.88352,477,082.13

本公司密切关注汇率变动对本公司汇率风险的影响。本公司持续监控公司外币交易和外

币资产及负债的规模，以最大程度降低面临的外汇风险；为此，本公司可能会以签署远

期外汇合约或货币互换合约的方式来达到规避外汇风险的目的。

期末对于本公司以外币计价的货币资金，假设人民币对美元、欧元和港币升值或贬值

5%，而其他因素保持不变，则会导致本公司净利润减少或增加约21,515,937.17元（2024

年度约16,413,518.19元）。

2、资本管理

本公司资本管理政策的目标是为了保障本公司能够持续经营，从而为股东提供回报，并使其他

利益相关者获益，同时维持最佳的资本结构以降低资本成本。

为了维持或调整资本结构，本公司可能调整融资方式、调整分红政策或现金分红比例、股份回

购、发行新股与其他权益工具。

本公司以资产负债率（即总负债除以总资产）为基础对资本结构进行监控。期末本公司的资产负

债率为7.09%（上年末：4.81%）。

十、公允价值

按照在公允价值计量中对计量整体具有重大意义的最低层次的输入值，公允价值层次可分为：

第一层次：相同资产或负债在活跃市场中的报价（未经调整的）。

第二层次：直接（即价格）或间接（即从价格推导出）地使用除第一层次中的资产或负债的市场

报价之外的可观察输入值。

第三层次：资产或负债使用了任何非基于可观察市场数据的输入值（不可观察输入值）。

(1) 以公允价值计量的项目和金额

期末以公允价值计量的资产及负债按上述三个层次列示如下：

项目

第一层次

公允价值计量

第二层次

公允价值计量

第三层次

公允价值计量合计

持续的公允价值计量

交易性金融资产–461,281.69461,281.69

债务工具投资–

权益工具投资–

指定为以公允价值计量且

其变动计入当期损益的

金融资产–461,281.69461,281.69

其他–

资产管理计划–

基金产品–

持续以公允价值计量的

资产总额–461,281.69461,281.69

本年度，本公司的金融资产及金融负债的公允价值计量未发生第一层次和第二层次之间的转

换，亦无转入或转出第三层次的情况。

对于在活跃市场上交易的金融工具，本公司以其活跃市场报价确定其公允价值；对于不在活跃

市场上交易的金融工具，本公司采用估值技术确定其公允价值。所使用的估值模型主要为现金

流量折现模型和市场可比公司模型等。估值技术的输入值主要包括无风险利率、基准利率、汇

率、信用点差、流动性溢价、缺乏流动性折扣等。

(2) 不以公允价值计量但披露其公允价值的项目和金额

本公司以摊余成本计量的金融资产和金融负债主要包括：货币资金、应收票据、应收账款、其

他应收款、短期借款、应付票据、应付账款、其他应付款、一年内到期的长期借款、长期应

付款、长期借款等。

十一、关联方及关联交易

1、本公司的母公司情况

母公司名称注册地业务性质注册资本

山东安德利集团有限公司山东烟台投资与资产管理40,000万人民币

本公司最终控制方是：王安和王萌父女。

2、本公司的子公司情况

子公司情况详见附注七－1。

3、本公司的其他关联方情况

关联方名称与本公司关系

统一企业股份有限公司及其子公司对本公司实施重大影响的企业(i)

广州统一企业有限公司持有本公司5%以上股份的企业、统一企业股

份有限公司的子公司(i)

成都统一企业食品有限公司持有本公司5%以上股份的企业、统一企业股

份有限公司的子公司(i)

烟台养马岛安德利度假村有限公司同受最终控制方控制的企业

烟台安德利房地产开发有限公司同受最终控制方控制的企业

烟台安德利物业管理有限公司同受最终控制方控制的企业

帝斯曼芬美意果胶（烟台）股份有限公司(i)过去十二个月内存在关联关系的企业

烟台亿通生物能源有限公司及其子公司同受最终控制方控制的企业

Donghua Fruit Industry Co., Ltd.控股东、同受最终控制方控制的企业

China Pingan Investment Holdings Limited控股东、同受最终控制方控制的企业

烟台安德利迎海花园酒店有限公司同受最终控制方控制的企业

烟台安德利建筑安装工程有限公司同受最终控制方控制的企业

烟台昆龙温泉有限公司同受最终控制方控制的企业

十一、关联方及关联交易（续）

3、本公司的其他关联方情况（续）

(i) 统一企业股份有限公司通过其附属公司成都统一企业食品有限公司和广州统一企业有限

公司在本公司股东大会及其于本公司董事会的代表行使有效表决权，从而对本公司实施

重大影响。

(i) 董事王安先生和张辉先生于2025年3月26日不再担任帝斯曼芬美意果胶（烟台）股份有限公

司董事职务，根据《上海证券交易所股票上市规则》，前述事件发生后的12个月内其仍被

认定为关联方。

另烟台帝斯曼安德利果胶股份有限公司已于2025年3月更名为“帝斯曼芬美意果胶（烟台）股份有

限公司”。

4、关联交易情况

(1) 关联采购与销售情况

、接受劳务

关联方关联交易内容本期发生额上期发生额

烟台亿通生物能源有限公司及其子公司接受劳务36,230.09–

烟台亿通生物能源有限公司及其子公司采购能源2,380,846.537,240,121.36

烟台安德利建筑安装工程有限公司接受劳务44,271.30–

帝斯曼芬美意果胶（烟台）股份有限公司购买产品–179,892.00

烟台安德利迎海花园酒店有限公司接受劳务193,111.20205,314.32

烟台昆龙温泉有限公司接受劳务561,160.42411,697.42

说明：1、公司采购商品、接受劳务的关联交易价格按市场价格确定。

十一、关联方及关联交易（续）

4、关联交易情况（续）

（续）

、提供劳务

关联方关联交易内容本期发生额上期发生额

统一企业中国控股有限公司及其子公司销售商品15,300,129.1913,557,204.12

统实（中国）投资有限公司及其子公司销售商品8,477,549.292,905,579.71

帝斯曼芬美意果胶（烟台）股份有限公司销售商品28,509,574.6830,394,713.98

帝斯曼芬美意果胶（烟台）股份有限公司提供劳务246,012.00447,972.00

烟台亿通生物能源有限公司及其子公司销售材料–3,462.05

烟台昆龙温泉有限公司销售商品61,808.85439,993.45

烟台安德利房地产开发有限公司提供劳务35,152.0070,304.00

烟台安德利建筑安装工程有限公司销售材料–222.37

烟台安德利建筑安装工程有限公司提供劳务101,075.47133,833.24

三井物产株式会社及其子公司销售商品–13,223,789.88

烟台安德利迎海花园酒店有限公司销售商品438.05–

说明：1、公司出售商品、提供劳务的关联交易价格按市场价格确定。

2、三井物产株式会社于2023年2月22日持股比例低于5%，根据上海上市

规则第6.3.3条，前述事件发生后的12个月内即2023年2月22日至2024年

2月21日期间其仍将被认定为关联方，因此在本报告期该公司不再被认

定为关联方，上期关联交易数据为2024年1月1日至2024年2月21日的三

井物产株式会社及其子公司的发生额。

十一、关联方及关联交易（续）

4、关联交易情况（续）

(2) 关联租赁情况

① 公司出租

承租方名称租赁资产种类

本期确认的

租赁收益

上期确认的

租赁收益

帝斯曼芬美意果胶（烟台）股份有限公司房屋租赁369,018.00369,018.00

烟台安德利房地产开发有限公司房屋租赁52,728.00105,456.00

烟台安德利建筑安装工程有限公司房屋租赁156,614.68193,253.21

(3) 关键管理人员薪酬

项目本期发生额上期发生额

关键管理人员薪酬2,375,527.991,907,184.57

5、关联方应收应付款项

(1) 应收关联方款项

项目名称关联方期末余额上年末余额

账面余额坏账准备账面余额坏账准备

应收账款帝斯曼芬美意果胶（烟台）股份有限公司4,097,435.91245,846.157,300,302.86438,851.17

统一企业股份有限公司及其子公司11,569,522.13694,171.333,152,824.80214,616.00

其他应收款统一企业股份有限公司及其子公司30,000.001,500.00200,000.0010,000.00

十一、关联方及关联交易（续）

5、关联方应收应付款项（续）

(2) 应付关联方款项

项目名称关联方期末余额上年末余额

应付账款烟台亿通生物能源有限公司及其子公司–1,547,854.13

烟台安德利建筑安装工程有限公司1,656.001,656.00

十二、承诺及或有事项

1、重要的承诺事项

(1) 签订的尚未履行或尚未完全履行的对外投资合同及有关财务支出

烟台安德利饮用水有限公司成立于2020年11月13日，由本公司与公司子公司安德利果汁

有限公司（Andre Juice Co., ltd.，以下简称「BVI安德利」）、烟台欣伟顺包装有限公司、烟

台戎泽纸箱厂共同出资设立。公司注册资本500万美元，其中：本公司认缴250万美元，

占注册资本50.00%；BVI安德利认缴175万美元，占注册资本35.00%；烟台欣伟顺包装有

限公司认缴50万美元，占注册资本10.00%；烟台戎泽纸箱厂认缴25万美元，占注册资本

5.00%。2023年9月28日公司发起股东烟台欣伟顺包装有限公司、烟台戎泽纸箱厂退出，

将认缴份额转给本公司，变更后公司认缴资本变更为325万美元，占注册资本65%。截至

2025年6月30日，除BVI安德利出资实缴到位外，本公司出资尚未到位，故本公司需履行

对烟台安德利饮用水有限公司出资325万美元的义务。

除存在上述承诺事项外，截至2025年6月30日，本公司无其他应披露未披露的重大承诺

事项。

2、或有事项

本公司不存在需要披露的重要或有事项。

十三、资产负债表日后事项

截至财务报告批准报出日止，本公司不存在应披露未披露的资产负债表日后事项。

十四、其他重要事项说明

截至财务报告批准报出日止，本公司不存在需要披露的其他重要事项。

十五、母公司财务报表主要项目注释

1、应收账款

(1) 按账龄披露

账龄期末余额上年末余额

1年以内

其中：6个月以内197,174,585.97170,873,416.28

6个月－1年71,820,764.21199,936,202.58

1年以内小计：268,995,350.18370,809,618.86

1年至2年–34,776.22

小计268,995,350.18370,844,395.08

减：坏账准备16,176,429.0717,135,965.86

合计252,818,921.11353,708,429.22

十五、母公司财务报表主要项目注释（续）

1、应收账款（续）

(2) 按坏账计提方法分类披露

期末余额

账面余额坏账准备账面价值

类别金额比例(%)金额

预期信用

损失率(%)

按单项计提坏账准备–

按组合计提坏账准备268,995,350.18100.0016,176,429.076.01252,818,921.11

其中：

合并范围内关联方71,820,764.2126.70–71,820,764.21

应收客户款项组合197,174,585.9773.3016,176,429.078.20180,998,156.90

合计268,995,350.18100.0016,176,429.076.01252,818,921.11

（续上表）

上年末余额

账面余额坏账准备账面价值

类别金额比例(%)金额

预期信用

损失率(%)

按单项计提坏账准备–

按组合计提坏账准备370,844,395.08100.0017,135,965.864.62353,708,429.22

其中：

合并范围内关联方199,872,769.0453.90–199,872,769.04

应收客户款项组合170,971,626.0446.1017,135,965.8610.02153,835,660.18

合计370,844,395.08100.0017,135,965.864.62353,708,429.22

按单项计提坏账准备的应收账款：

期末及上年末均无按单项计提坏账准备的应收账款。

十五、母公司财务报表主要项目注释（续）

1、应收账款（续）

（续）

按组合计提坏账准备

组合计提项目：应收客户款项组合

期末余额

类别账面余额坏账准备

预期信用

损失率(%)

未逾期182,536,705.8110,952,202.356.00

逾期30天内11,767,066.802,353,413.3620.00

逾期61天以上2,870,813.362,870,813.36100.00

合计197,174,585.9716,176,429.078.20

（续上表）

上年末余额

类别账面余额坏账准备

预期信用

损失率(%)

未逾期157,303,856.149,438,231.366.00

逾期30天内6,596,175.291,319,235.0620.00

逾期31到60天1,732,737.941,039,642.7760.00

逾期61天以上5,338,856.675,338,856.67100.00

合计170,971,626.0417,135,965.8610.02

、收回或转回的坏账准备情况

项目坏账准备金额

期初余额17,135,965.86

本期计提–

本期收回或转回959,536.79

本期核销–

期末余额16,176,429.07

十五、母公司财务报表主要项目注释（续）

1、应收账款（续）

(4) 本期无实际核销的应收账款情况

(5) 本期按欠款方归集的应收账款期末余额前五名单位情况

本期按欠款方归集的期末余额前五名应收账款汇总金额154,390,241.62元，占应收账款期

末余额合计数的比例57.40%，相应计提的坏账准备期末余额汇总金额4,954,168.64元。

2、其他应收款

项目期末余额上年末余额

应收股利25,699,658.4825,699,658.48

其他应收款197,355,654.50375,670,994.12

合计223,055,312.98401,370,652.60

(1) 应收股利

被投资单位期末余额上年末余额

Andre Juice Co., Ltd.25,699,658.4825,699,658.48

期末重要的账龄超过1年的应收股利

被投资单位期末余额账龄未收回的原因是否发生减值及其原因

Andre Juice Co., Ltd.25,699,658.483年以上尚未支付否，子公司分红可以随时支付

十五、母公司财务报表主要项目注释（续）

2、其他应收款（续）

(2) 其他应收款

① 按账龄披露

账龄期末余额上年末余额

1年以内197,197,167.89375,509,406.61

1至2年100,000.00100,000.00

2至3年100,000.00100,000.00

3至4年–

4至5年–

5年以上–

小计197,397,167.89375,709,406.61

减：坏账准备41,513.3938,412.49

合计197,355,654.50375,670,994.12

② 按款项性质披露

项目期末余额

账面余额坏账准备账面价值

合并范围内子公司196,966,900.02–196,966,900.02

保证金、备用金、押金304,928.2035,246.41269,681.79

其他125,339.676,266.98119,072.69

合计197,397,167.8941,513.39197,355,654.50

（续上表）

项目上年末余额

账面余额坏账准备账面价值

合并范围内子公司375,341,156.83–375,341,156.83

保证金、备用金、押金255,850.0032,792.50223,057.50

其他112,399.785,619.99106,779.79

合计375,709,406.6138,412.49375,670,994.12

十五、母公司财务报表主要项目注释（续）

2、其他应收款（续）

（续）

③ 坏账准备计提情况

期末处于第一阶段的坏账准备

类别账面余额

未来12个月内的

预期信用损失率

(%)坏账准备账面价值

按组合计提坏账准备197,397,167.890.0241,513.39197,355,654.50

合并范围内子公司196,966,900.02–196,966,900.02

保证金、备用金、押金304,928.2011.5635,246.41269,681.79

其他125,339.675.006,266.98119,072.69

合计197,397,167.890.0241,513.39197,355,654.50

期末，本公司不存在处于第二阶段及第三阶段的其他应收款。

上年末处于第一阶段的坏账准备

类别账面余额

未来12个月内的

预期信用损失率

(%)坏账准备账面价值

按组合计提坏账准备375,709,406.610.0138,412.49375,670,994.12

合并范围内子公司375,341,156.83–375,341,156.83

保证金、备用金、押金255,850.0012.8232,792.50223,057.50

其他112,399.785.005,619.99106,779.79

合计375,709,406.610.0138,412.49375,670,994.12

上年末，本公司不存在处于第二阶段及第三阶段的其他应收款。

十五、母公司财务报表主要项目注释（续）

2、其他应收款（续）

（续）

、收回或转回的坏账准备情况

第一阶段第二阶段第三阶段

坏账准备

未来12个月

预期信用损失

整个存续期

预期信用损失

（未发生

信用减值）

整个存续期

预期信用损失

（已发生

信用减值）合计

期初余额38,412.49–38,412.49

本期计提3,100.90–3,100.90

本期转回–

本期转销–

本期核销–

期末余额41,513.39–41,513.39

⑤ 本期无实际核销的其他应收款情况

⑥ 期末按欠款方归集的其他应收款期末余额前五名单位情况

单位名称款项性质

其他应收款

期末余额账龄

占其他应收

款期末余额

合计数的

比例(%)

坏账准备

期末余额

阿克苏安德利果汁有限公司合并范围内子公司69,372,990.101年以内35.14–

延安德利果蔬汁有限公司合并范围内子公司62,947,156.391年以内31.89–

安岳安德利柠檬产业科技有限公司合并范围内子公司58,136,755.001年以内29.45–

Andre Juice Co., Ltd.合并范围内子公司6,509,998.531年以内3.30–

客户B保证金100,000.002-3年0.0520,000.00

合计197,066,900.0299.8320,000.00

十五、母公司财务报表主要项目注释（续）

3、长期股权投资

期末余额上年末余额

项目账面余额减值准备账面价值账面余额减值准备账面价值

对子公司投资628,942,158.14–628,942,158.14628,942,158.14–628,942,158.14

(1) 对子公司投资

被投资单位

期初余额

（账面价值）

减值

准备期

初余额

本期增减变动

期末余额

（账面价值）

减值

准备

期末

余额

追加

投资

减少

投资

计提

减值

准备其他

白水安德利果蔬汁有限公司110,630,130.07–110,630,130.07–

烟台龙口安德利果汁饮料有限公司80,622,695.55–80,622,695.55–

徐州安德利果蔬汁有限公司58,645,418.00–58,645,418.00–

Andre Juice Co., Ltd.8.00–8.00–

大连安德利果蔬汁有限公司119,000,000.00–119,000,000.00–

永济安德利果蔬汁有限公司140,043,906.52–140,043,906.52–

阿克苏安德利果汁有限公司70,000,000.00–70,000,000.00–

延安德利果蔬汁有限公司50,000,000.00–50,000,000.00–

合计628,942,158.14–628,942,158.14–

4、营业收入和营业成本

(1) 营业收入和营业成本情况

本期发生额上期发生额

项目收入成本收入成本

主营业务499,102,564.15459,169,672.76397,043,249.70377,233,676.48

其他业务4,688,487.603,432,719.305,197,472.473,936,975.31

合计503,791,051.75462,602,392.06402,240,722.17381,170,651.79

十五、母公司财务报表主要项目注释（续）

4、营业收入和营业成本（续）

、营业成分解信息

合同分类营业收入营业成本

按商品类型分类

果汁、香精492,748,903.92456,980,315.30

果渣6,353,660.232,189,357.46

其他4,688,487.603,432,719.30

按经营地区分类

美洲93,882,641.08–

亚洲279,925,213.87–

非洲23,239,339.39–

欧洲81,864,526.77–

大洋洲24,879,330.64–

按商品转让的时间分类

在某一时点转让503,791,051.75462,602,392.06

在某一时段内转让–

合计503,791,051.75462,602,392.06

说明：公司按照产品种及类别进行成本核算，未分客户、销售模式以及经营地区进行

成本的分摊或估算，所以未列示营业成本分经营地区数据。

5、投资收益

项目本期发生额上期发生额

交易性金融资产持有期间的投资收益–6,218,425.49

处置交易性金融资产取得的投资收益3,817,619.10-3,310,197.56

成本法核算的长期股权投资收益–120,047,400.00

合计3,817,619.10122,955,627.93

十六、补充资料

1、非经常性损益明细表

项目本期发生额说明

非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲

销部分-13,368.37

计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切

相关、符合国家政策规定、按照确定的标准享有、对

公司损益产生持续影响的政府补助除外78,650.00

除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，非

金融企业持有金融资产和金融负债产生的公允价值变

动损益以及处置金融资产和金融负债产生的损益3,903,884.71

除上述各项之外的其他营业外收入和支出-9,304.45

其他符合非经常性损益定义的损益项目–

非经常性损益总额3,959,861.89

减：非经常性损益的所得税影响数–

非经常性损益净额3,959,861.89

减：归属于少数股东的非经常性损益净影响数（税后）–

归属于公司普通股东的非经常性损益3,959,861.89

2、加权平均净资产收益率

报告期利润

加权平均净资产

收益率%

每股收益

基本每股收益稀释每股收益

归属于公司普通股东的净利润7.380.580.58

扣除非经常性损益后归属于公司普通股

股东的净利润7.230.570.57

公司主要会计数据和财务指标

（一）主要会计数据

2025年1-6月

人民币

2024年1-6月

人民币

变动比例

(%)

营业收入948,076,076.72632,178,357.4349.97

利润总额201,189,911.86134,018,191.1550.12

归属于上市公司股东的净利润201,101,023.04133,833,355.5850.26

归属于上市公司股东的扣除非经常性损益

的净利润197,141,161.15139,616,334.5641.20

经营活动产生的现金流量净额791,629,894.52319,905,896.89147.46

本报告期末

人民币

上年度末

人民币

本报告期末比

上年度末增减(%)

归属于上市公司股东的净资产2,681,917,387.352,645,765,542.311.37

总资产2,886,574,487.602,779,525,659.873.85

（二）主要财务指标

2025年1-6月2024年1-6月变动比例

(%)

基本每股收益（元╱股）0.580.3852.63

稀释每股收益（元╱股）0.580.3852.63

扣除非经常性损益后的基本每股收益

（元╱股）0.570.4042.50

加权平均净资产收益率（%）7.385.182.20

扣除非经常性损益后的加权平均净资

产收益率（%）7.235.401.83

（三）非经常性损益项目和金额

2025年1-6月

人民币

非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部

分

(13,368.37)

计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相

关、符合国家政策规定、按照确定的标准享有、对公司损

益产生持续的政府补助除外

78,650.00

除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，非金融

企业持有金融资产和金融负债产生的公允价值变动损益以及

处置金融资产和金融负债产生的损益

3,903,884.71

除上述各项之外的其他营业外收入和支出(9,304.45)

减：所得税影响额–

少数股东权益影响额（税后）–

合计3,959,861.89

管理层讨论及分析

主要经营情况

截至二零二五年六月三十日止六个月，本集团销售收入约为人民币948,076,077元，比去年

同期约人民币632,178,357元相比，增加约人民币315,897,720元或50%。本集团的收入主要

来自生产及销售浓缩苹果汁、浓缩梨汁、苹果香精、生物饲料及相关产品，以及提供果

汁加工服务。本期收入增加主要是由于报告期内浓缩果汁销售数量增加所致。

截至二零二五年六月三十日止六个月，本集团毛利约为人民币226,904,527元，毛利率约

24%。二零二四年同期毛利约为人民币174,032,878元，毛利率约28%。本期毛利总额上升

主要是由于浓缩果汁销售数量上升，而毛利率下跌主要是由于销售成本以及海运费上涨所

致。

截至二零二五年六月三十日止六个月，本集团实现归属于母公司所有者的净利润约为人

民币201,101,023元，与二零二四年同期约为人民币133,833,356元相比，增加约人民币

67,267,667元或50%。净利润增加主要是报告期内由于客户订单需求增加，浓缩果汁的销

售数量同比大幅增长所致。

主营业务分析

1 利润表及现金流量表相关科目变动分析表

科目2025年1-6月2024年1-6月变动

人民币人民币（%）

营业收入948,076,076.72632,178,357.4349.97

营业成本721,171,549.75458,145,479.1557.41

销售费用2,986,187.031,701,404.3475.51

管理费用20,076,452.9516,670,140.8120.43

财务收益(6,118,474.28)(8,484,438.45)27.89

研发费用3,286,764.753,108,945.205.72

税金及附加7,969,549.905,777,980.6537.93

其他收益190,168.65588,722.10(67.70)

公允价值变动损失–(10,985,209.20)(100.00)

信用减值损失(1,524,835.76)(13,327,334.02)88.56

资产减值损失(60,679.54)(192,524.53)68.48

资产处置损失–(353,827.36)(100.00)

经营活动产生的现金流量净额791,629,894.52319,905,896.89147.46

投资活动产生的现金流量净额11,855,250.92(522,709,297.88)102.27

筹资活动产生的现金流量净额(79,649,178.00)(103,953,361.84)23.38

变动原因说明：

营业收入：主要是报告期内浓缩果汁销售数量增加所致

营业成本：主要是报告期内浓缩果汁销售数量增加所致

销售费用：主要是报告期内浓缩果汁销售数量增加引起的支付客户佣金增加所致

管理费用：主要是报告期内新增延安子公司运营成本开始合并入帐所致

财务收益：主要是报告期内取得的利息收入以及汇兑收益比去年同期减少所致

研发费用：主要是报告期内公司加大研发投入所致

税金及附加：主要是报告期内各类税种都有所增加所致

其他收益：主要是报告期内收到政府补贴减少所致

公允价值变动损失：主要是去年同期出售所有股票投资所致

信用减值损失：主要是报告期内货款回收比较及时，按企业会计准则计提信用资产

减值损失减少所致

资产减值损失：主要是去年同期本公司子公司安岳安德利柠檬产业科技有限公司试

产的产品计提存货跌价准备所致

资产处置损失：主要是去年同期本公司子公司安岳安德利柠檬产业科技有限公司处

置土地损失所致

经营活动产生的现金流量净额：主要是报告期内浓缩果汁销售数量增加所致

投资活动产生的现金流量净额：主要是报告期内公司收回所有理财产品所致

筹资活动产生的现金流量净额：主要是报告期内尚未到派息日，暂未支付股利款所

致

2. 资产及负债状况分析

项目名称

本期

期末数

本期末数占

总资产的比例

上年

期末数

上年期末数占

总资产的比例

本期末金额

较上年期末

变动比例情况说明

人民币（%）人民币（%）（%）

货币资金959,110,291.3733.23236,454,035.098.51305.621

交易性金融资产–41,034,077.781.48(100.00)2

应收票据1,589,390.000.06738,100.000.03115.343

预付款项5,243,756.340.182,138,627.550.08145.194

存货545,459,805.7918.901,158,583,901.6341.68(52.92)5

其他流动资产37,339,683.281.2970,972,934.732.55(47.39)6

在建工程8,700,659.620.301,678,500.000.06418.367

其他非流动资产29,879,255.271.0410,827,674.400.39175.958

应付账款64,271,975.702.2396,975,675.603.49(33.72)9

合同负债5,523,877.530.192,748,130.250.10101.0010

应付职工薪酬12,424,085.990.4318,924,296.220.68(34.35)11

应交税费29,526,444.821.027,712,930.780.28282.8212

其他应付款86,674,825.163.001,543,670.210.065,514.8513

其他流动负债714,323.980.02352,363.930.01102.7214

盈余公积79,838,571.192.77139,817,902.015.03(42.90)15

1、货币资金增加主要是报告期内处于季节性停产期以及销售回款增加所致。

2、交易性金融资产减少主要是报告期内赎回各类理财产品所致。

3、应收票据增加主要是报告期内以收取银行承兑汇票方式销售有所增加所致。

4、预付款项增加主要是报告期内预付各类材料款增加所致。

5、存货减少主要是报告期内处于季节性停产期，只销售基本不生产所致。

6、其他流动资产减少主要是报告期内尚未抵扣的增值税减少所致。

7、在建工程增加主要是报告期内部份子公司生产线改造预付工程款增加所致。

8、其他非流动资产增加主要是报告期内部份子公司生产线改造预付工程款增加所

致。

9、应付账款减少主要是报告期内支付各类材料款所致。

10、合同负债增加主要是报告期内预收客户货款增加所致。

11、应付职工薪酬减少主要是报告期内支付上年末计提年终奖金所致。

12、应交税费增加主要是报告期内销售增长导致应交增值税以及应交其他税种增加

所致。

13、其他应付款增加主要是报告期内二零二四年末期股利未到期支付所致。

14、其他流动负债增加主要是报告期内合同负债增加导致待转销项税增加所致。

15、盈余公积减少是由于二零二四年回购7,800,000股H股于二零二五年二月十三日

注销所致。

3. 主要控股参股公司分析

公司名称公司类型主要业务

注册资本

二零二五年

六月三十日

总资产

二零二五年

六月三十日

净资产

二零二五年

六月三十日

营业收入

二零二五年

一至六月

营业利润

二零二五年

一至六月

净利润

二零二五年

一至六月

人民币人民币人民币人民币人民币

白水安德利果蔬汁有限公司子公司浓缩果汁生产及

销售

17,125,000美元704,909,900690,465,30078,194,00015,071,70014,970,600

烟台龙口安德利果汁饮料有限公司子公司浓缩果汁生产及

销售

22,860,000美元416,447,900412,402,200184,348,80057,756,90057,756,900

徐州安德利果蔬汁有限公司子公司浓缩果汁生产及

销售

11,600,000美元277,726,600273,537,50052,379,5007,596,5007,596,500

Andre Juice Co., Ltd.子公司投资控股50,000美元261,695,000229,485,300–(186,500)(186,500)

North Andre Juice (USA), Inc.子公司浓缩果汁销售1,900,000美元78,179,600(7,611,700)198,803,500(695,800)(695,800)

大连安德利果蔬汁有限公司子公司浓缩果汁生产及

销售

143,000,000

人民币

242,395,500232,374,800126,861,10020,974,30020,964,300

永济安德利果蔬汁有限公司子公司浓缩果汁生产及

销售

24,750,000美元321,822,000307,405,10094,410,90021,183,60021,182,400

安岳安德利柠檬产业科技有限公司子公司浓缩果汁生产及

销售

50,000,000

人民币

60,923,000(1,409,000)11,567,5001,749,8001,749,800

礼泉安德利果蔬汁有限公司子公司浓缩果汁生产及

销售

100,000,000

人民币

269,270,600263,025,90066,145,8009,628,6009,628,600

阿克苏安德利果汁有限公司子公司浓缩果汁生产及

销售

80,000,000

人民币

191,813,300109,050,70043,076,8009,759,4009,759,900

延安德利果蔬汁有限公司子公司浓缩果汁生产及

销售

60,000,000

人民币

124,058,80059,690,3006,291,500(183,000)(182,800)

业务回顾

完善产能布局，助力公司产品结构的优化升级

本公司是全球浓缩果汁主要生产商之一，是国内第一家饮料类「A+H」双上市企业。公司深

耕浓缩果汁行业近三十年，立足自身优势与资源，拓宽产业布局。

二零二四年五月本公司与延安市宜川县人民政府签署《战略合作框架协议》，进一步在陕西

省苹果主产区延安市进行产能投资布局。二零二四年七月本公司成功竞拍延安市富县恒兴

果汁资产，公司产业布局已扩张至7个省、10个工厂。本公司深耕浓缩果汁行业多年，雄

踞龙头地位，通过并购及投资扩产等方式进一步提高市场份额，产能布局与规模优势更加

突出。

拓宽市场及产品多元化

二零二五年上半年，本集团适应市场需求，在管理优势与资金优势的支撑下，始终致力于

以先进的生产技术、优良的产品质及完善的客户服务在市场中赢得稳步发展。经过多年

的努力，本集团的销售网络已扩展至世界主要国家和地区，包括美国、日本、欧洲、大

洋洲、非洲、东南亚、南美洲诸国及中国内需市场。同时，随著公司成为国内首家果汁

饮料行业「A+H」双上市企业，公司在行业内的知名度得到了明显的提升，本公司将乘势继

续致力于新产品市场与客户群体开发，本集团希望在未来继续努力开拓市场，使销售份额

有所增加。

本公司在二零二三年通过竞拍在新疆阿克苏设厂，由于阿克苏是新疆最主要的苹果产区，

而且是辐射亚欧大陆的门户，由此本集团向西经中亚拓展「一带一路」新兴市场，以及向欧

洲、中亚等国家和地区出口都将获得更大的优势。

二零二四年以来，本公司在永济子公司和本公司分别实施脱色脱酸浓缩果汁项目、NFC果

汁项目，在满足客户的标准化需求和终端消费者消费升级的同时，提升了公司产品的多样

化供应能力。

加强精益管理，向管理要效益

本集团始终坚持把管理工作为重点来抓。日常管理过程中，注重细节完善，总结改善

经验。广征合理建议并及时采纳，大力开展技术创新，管理创新，修旧利废等，群策群

力，挖潜降耗，提质增效，向管理要效益。本公司深耕浓缩果汁行业近三十年，经多年

的积累与不断完善，形成了一套独具特色的管理经验。

完善公司管理体系，提高管理效率

本集团以市场化为取向，完善公司运营管控体系、考核分配体系；以效益优先为原

则，优化公司资产、人力和技术等资源配置；以业绩为导向，推进全员绩效考核，充分

调动广大员工的积极性，进一步完善公司治理结构以适应企业规模不断增长的趋势，提高

管理效率。持续推进各项工作的制度化、规范化，不断梳理、优化各类工作流程，健全

各项管理制度，严格执行并跟踪落实。结合最新工作要求和各公司实际情况，继续完

善修改各项管理制度。

未来展望

丰富公司产品种类，拓展产品组合

公司在满足当前发展的前提下，扩大公司产品种类，以浓缩苹果汁为基础，同时利用新建

项目，增加脱色脱酸浓缩果汁（苹果糖）、NFC果汁产品的供给能力。同时开发番茄汁、

橙汁、柠檬汁等产品，丰富公司产品种类，扩大公司产能，满足不同客户需求。

加大市场开发力度，提升客户信赖度

公司将同步扩大国际、国内两个市场的销售份额，整合公司现有资源，优化销售渠道，

另一方面秉持以市场为导向，以客户为中心的理念，将公司产品、品牌与服务相结合，

持续为客户创造价值，提升客户信赖度。结合新建项目，提供多品种产品，完成一站式

产品供给。以优质的产品质量，真诚的服务，丰富的产品类别，进一步提升客户对公司

的信赖与合作度。

扩大融资渠道，推动公司可持续发展

在未来融资方面，公司将根据自身的实际情况和发展需要，适时采用定向增发、配股、

发行可转换债券或银行借款等多种方式获得资金，以推动公司可持续发展。

可能面对的风险及不确定因素

1、主要原材料供应不足风险

公司主要产品为浓缩苹果汁、脱色脱酸浓缩苹果汁等，其主要原材料为苹果，近

年来苹果原料成本在上述产品成本中占比约70%左右，苹果原料价格受气候条件、

供求关系等多种因素的影响，原料果价格波动性的属性，是影响公司经营成果的

主要因素之一。

应对措施：公司凭借多年丰富的行业经验与雄厚的资金实力，以及对形势的准确分

析判断，收购季节每天密切追踪行业动态，及时调整收购策略，充分发挥各子公

司在原料果主产区域的优势，能够有效的平衡原料价格波动，控制采购成本。同

时公司通过较强的科技实力、过硬的技术优势使得公司产能最大化，保障公司产

品质量，降低公司生产成本。

2、依赖单一产品风险

本公司主营浓缩果汁的加工生产及销售，大部份产品销往海外。虽然目前浓缩果

汁需求在全球范围内比较稳定，但是本公司利润来源大部份依赖浓缩苹果汁单一品

种，浓缩苹果汁市场价格波动将会对公司生产经营产生不利影响。

应对措施：公司调整策略，减少对浓缩果汁产品的依赖，进一步寻求产品销售多

元化。公司开展与加大脱色脱酸浓缩果汁、NFC苹果汁、苹果浊汁、桃汁、山楂

汁、蕃茄汁和苹果多酚果汁等小品种产品的研发、生产与销售，并于二零二三年

在全资子公司永济安德利果蔬汁有限公司新上40吨浓缩桃汁、10吨浓缩山楂汁生产

线一条，二零二四年以来在永济安德利果蔬汁有限公司和本公司分别实施脱色脱酸

浓缩果汁项目和NFC果汁项目，在满足客户多样化需求和终端消费者消费升级的同

时，扩大产品的多样化。随著国内著名饮料加工企业新产品的热销，销售在逐年

增长。另一方面本公司准备涉及能为公司带来持续稳定的收益的行业，以提高公

司利润水平，并有效缓解公司对於单一产品依赖及原材料成本波动的风险，增加

公司的抗风险能力。

3、汇率风险

公司的主要经营位于中国境内，国内业务以人民币结算，出口业务主要以美元结

算，故公司已确认的外币资产和负债及未来的外币交易（外币资产和负债及外币交

易的计价货币主要为美元），存在汇率波动风险。

应对措施：本公司财务部门负责监控公司外币交易和外币资产及负债的规模，以

最大程度降低面临的汇率风险。为此，公司继续加强与国内外著名的金融机构合

作，关注汇率变动择机结汇来达到规避汇率风险的目的。

董事、监事及高级管理人员变动

就董事会方面，于二零二五年五月十六日，张辉先生被委任为执行董事，王常青先生被委

任为独立非执行董事，而李尧先生辞任独立非执行董事。

就监事会方面，于二零二五年五月十五日，孟秀芹女士被选举为公司职工代表监事，同

日，孟相林先生离任职工代表监事。于二零二五年五月十六日，于成波先生及梁建浩先生

被委任为股东代表监事，同日，黄连波先生及王波先生因到期离任股东代表监事职务。

除上述披露者外，截至二零二五年六月三十日止六个月期间，本公司董事、监事及高级管

理人员并无重大变动。

雇员及薪酬政策

截至二零二五年六月三十日止六个月，本集团平均雇用984名员工，合计酬金约人民币

37,506,058元。本集团雇用及薪酬政策保持与本集团日期为二零三年四月十一日之招股

章程所述不变。本集团雇员之薪金及福利维持于具竞争力水平，而雇员之薪酬及福利根据

本集团之薪金及花红制度按雇员表现每年检讨厘定。本集团向雇员提供多种福利（包括法

定强制性福利计划）。

股息

董事会建议不派发截至二零二五年六月三十日止六个月中期股息。

重大投资

于二零二五年六月三十日止六个月内，本集团概未作任何重大投资。

重大收购及出售

截至二零二五年六月三十日止六个月，本公司概无对附属公司、联营公司或合营企业进行

重大收购或出售。

重大投资或资本资产的未来计划

于二零二五年六月三十日，本集团概无作重大投资或购入资本资产的具体计划。

或然负债

于二零二五年六月三十日，本公司董事并不知悉任何重大或然负债。

期末后事项

于本报告日期，本集团概无重大期末后事项。

资产抵押

于二零二五年六月三十日，本集团概无抵押任何资产。

购买、出售或赎回股份

按本公司于二零二五年五月十六日召开的二零二四年度股东大会议审议及通过之有关授

予董事会购回本公司H股之一般授权的决议案，于二零二五年六月，本公司于香港联合交

易所有限公司（「香港联交所」）购回5,012,000股每股人民币1.00元面值之H股，每H股的回

购价为16.20至18.22港元，总回购价为86,915,297港元（含佣金等费用）。该股份将予以注

销，于二零二五年六月三十日仍未注销。董事相信通过股票回购增加每股盈利水平，提高

资产收益率，有利于改善公司资本结构和提升股东权益。

除上述披露外，截至二零二五年六月三十日止六个月，本公司或其任何附属公司概无购

回、出售或赎回本公司任何股份。

流动资金及财务资源

本集团一般以内部财务资源及银行借贷为其经营及投资活动之资金。于二零二五年六月三

十日，本集团没有任何尚未偿还之银行贷款。截至二零二五年六月三十日止六个月，本集

团均按期偿还到期借款。

于二零二五年六月三十日，本集团之现金及现金等价物净额约为人民币959,110,291元。

于二零二五年六月三十日，本集团之资本负债比率约为7%（二零二四年六月三十日约为

3%），乃按本集团之总负债约人民币204,657,100元（二零二四年六月三十日约为人民币

85,225,245元）除以总股东权益及负债共约人民币2,886,574,488元（二零二四年六月三十日

共约为人民币2,644,726,915元）计算。董事认为，本集团具有充足财务资源，满足持续营

运需求。

资本架构和资本管理

于二零二五年六月三十日及二零二四年六月三十日，本集团没有尚未偿还之银行贷款。

于二零二五年六月三十日，本集团约人民币746,106,058元，人民币209,613,947元及人民币

3,390,286元（二零二四年六月三十日：约人民币236,710,519元，人民币3,480,891元及人民

币1,036,058元）之现金结余分别以人民币、美元及港元计值。

本集团的资本管理政策及目标详见财务报表附注九。

外汇风险

本集团之经营收入主要以美元为货币单位。本集团一向将以美元为单位之经营收入兑换为

人民币，作为经营支出及资本需求。然而，本集团之经营业绩及财务状况可能受汇率变动

而影响。

另一方面，将以人民币为单位之款项兑换为外币，须受中国政府颁布之外汇控制规例及规

条所限制。

董事、监事及行政总裁于本公司股份、基本股份及债权证中的权益及淡仓

于二零二五年六月三十日，董事、监事及行政总裁于本公司及其相关法团（按香港法例第

571章《证券及期货条例》（「《证券及期货条例》」）第XV部的涵义）拥有(i)根据《证券及期货条

例》第XV部第7及8分部之规定须知会本公司及香港联交所（包括根据《证券及期货条例》之

规定被当作或被视作拥有之权益及淡仓）；及(i)根据《证券及期货条例》第352条须予备存之

登记册所载或根据香港上市规则附录C3须知会本公司及香港联交所有关董事进行证券交易

之股份、基本股份或债权证如下：

董事姓名股份类别所持股份数目身份权益种类

约占A股╱

H股百分比

约占总股本

百分比

王安（附注1）A股88,010,501（长）受控制法团权益（附注2）个人32.53%（长）25.79%（长）

王萌（附注3）A股58,779,459（长）受控制法团权益（附注4）个人21.73%（长）17.23%（长）

H股8,600,000（长）受控制法团权益（附注5）个人12.17%（长）2.52%（长）

王艳辉（附注6）A股14,880,000（长）受控制法团权益（附注7）个人5.50%（长）4.36%（长）

张辉（附注8）A股14,880,000（长）受控制法团权益（附注9）个人5.50%（长）4.36%（长）

刘宗宜H股195,400（长）实益拥有人个人0.28%（长）0.06%（长）

附注：

「长」表示长仓。

，董事王安先生，控制了(a) China Pingan Investment Holdings Limited

之90%的权益，该公司持有39,401,961股A股，占本公司已发行总股本11.55%；(b) 山东安德利

集团有限公司（「安德利集团」）之90%的权益，其持有48,608,540股A股，占本公司已发行总股本

14.24%。

(2) 王安先生因透过其于China Pingan Investment Holdings Limited和安德利集团之权益而被视作拥

有此股份权益。

，董事王萌女士，控制了（a）Donghua Fruit Industry Co., Ltd. 之100%

的权益，该公司持有58,779,459股A股，占本公司已发行总股本17.23%；（b）弘安国际投资有限

公司之100%的权益，其持有8,600,000股H股，占本公司已发行总股本2.52%。

, Ltd.之权益而被视作拥有此A股权益。

，董事王艳辉先生，持有烟台兴安投资中心（有限合伙）19.43%权益，

其持有14,880,000股A股，占本公司已发行总股本4.36%。

（有限合伙）之权益而被视作拥有此A股权益。

，董事张辉先生，持有烟台兴安投资中心（有限合伙）之36.29%权益，

其持有14,880,000股A股，占本公司已发行总股本4.36%。

（有限合伙）之权益而被视作拥有此A股权益。

主要股东及其他人士于本公司股份、基本股份及债权证中的权益及淡仓

据董事所知，于二零二五年六月三十日，除本公司董事、监事或行政总裁外，在本公司

之股份、基本股份及债权证中拥有须根据《证券及期货条例》第XV部第2及3分部之规定而

须披露，及已记入本公司根据《证券及期货条例》第336条之规定存置之登记册中之权益及

淡仓之股东及其他人士如下：

股东姓名股份类别所持股份数目身份权益种类

约占A股╱

H股百分比

约占总股本

百分比

China Pingan Investment

Holdings Limited

A股39,401,961（长）

（附注1）

实益拥有人公司14.56%（长）11.55%（长）

安德利集团A股48,608,540（长）

（附注2）

实益拥有人公司17.97%（长）14.24%（长）

Donghua Fruit Industry

Co., Ltd.

A股58,779,459（长）

（附注3）

实益拥有人

（附注8）

公司21.73%（长）17.23%（长）

统一企业股份有限公司A股 63,746,040（长）

（附注4）

受控制法团权益

（附注5）

公司23.56%（长）18.68%（长）

H股237,000（长）实益拥有人

（附注6）

公司0.34%（长）0.07%（长）

三井物产株式会社H股11,725,500（长）实益拥有人公司16.59%（长）3.44%（长）

弘安国际投资有限公司A股58,779,459（长）受控制法团权益公司21.73%（长）17.23%（长）

H股8,600,000（长）实益拥有人

（附注9）

公司12.17%（长）2.52%（长）

张绍霞A股88,010,501（长）配偶权益

（附注 7）

个人32.53%（长）25.79%（长）

烟台兴安投资中心（有限

合伙）

A股14,880,000（长）实益拥有人公司5.50%（长）4.36%（长）

附注：

「长」表示长仓。

，因透过其于China Pingan Investment Holdings Limited之90%权益而被视作拥有

此A股权益。

，因透过其于安德利集团之90%权益而被视作拥有此A股权益。

,779,459股A股长仓乃由Donghua Fruit Industry Co., Ltd.直接持有。根据Donghua Fruit Industry

Co., Ltd.提供的信息，弘安国际投资有限公司被视为拥有此58,779,459股A股权益。

,746,040股A股长仓由统一企业股份有限公司之非全资附属公司Uni-President China Holdings

Ltd.透过其两间全资附属公司成都统一企业食品有限公司（其持有42,418,360股A股）及广州统一

企业有限公司（其持有21,327,680股A股）持有。

《证券及期货条例》第XV部，统一企业股份有限公司被视作持有63,746,040股A股权益。该

63,746,040股A股由统一企业股份有限公司之一连串受控制法团持有，其中42,418,360股A股，

占本公司已发行总股本约12.43%，由成都统一企业食品有限公司直接持有，以及21,327,680股

A股，占本公司已发行总股本约6.25%，由广州统一企业有限公司直接持有。

（张绍霞女士之配偶）持有88,010,501股A股，因此张绍霞女士被视作拥有此股份权益。

, Ltd.之100%已发行股本，而Donghua Fruit

Industry Co., Ltd.持有58,779,459股A股，因此王萌女士被视作拥有此股份权益。

，弘安国际投资有限公司持有

8,600,000股H股，因此王萌女士被视作拥有此股份权益。

竞争权益

于二零二五年六月三十日，本公司董事或控股东或彼等各自之联系人（定义见香港联交

所证券上市规则（「香港上市规则」）概无于任何构成或可能构成与本集团业务出现竞争业

务中拥有任何权益，亦无与本集团产生或可能产生利益冲突。

企业管治常规

作为一家于上海证券交易所及香港联交所上市的公司，本公司一直严格遵守章程、相关法

律法规以及上海证券交易所股票上市规则及香港上市规则。

本公司的企业管治措施乃根据香港上市规则附录C1企业管治守则（「企业管治守则」）第二部

分所载的原则及守则条文（「守则条文」）为基准。除以下所述外，本公司于截至二零二五年

六月三十日止六个月内已遵守则条文：

根据《企业管治守则》中守则条文C.1.8条，本公司应就其董事可能会面对的法律行动作适当

的投保安排。董事会相信，在现有风险管理及内部监控制度和管理层密切监管下，各董事

因其董事身份而被控告或牵涉于诉讼之风险偏低，且投保所带来之好处或低于投保成本。

因此，本公司现时并无就其董事可能面对的法律行动作投保安排。

董事及监事进行之证券交易

本公司已采纳香港上市规则附录C3所载之上市发行人董事进行证券交易的标准守则作为本

公司的董事及监事证券交易守则（「标准守则」）。公司各董事及监事于通过公司二零二五年

中期业绩的董事会议前30日已获发一份标准守则以及一份提示，提醒董事及监事不得在

公布业绩前买卖本公司的证券或衍生工具。

根据标准守则的规定，董事及监事须于通知董事长并接获注明日期的确认书后，方可买卖

本公司的证券或衍生工具。而董事长若拟买卖本公司证券或衍生工具，必须在交易前先通

知审计委员会主席并获取注明日期的确认书。

经特定查询后，本公司所有董事及监事确认于截至二零二五年六月三十日止六个月期内已

遵守标准守则。

所有特定雇员若可能拥有关于本集团的未公开而又可能影响股价的敏感资料，亦须符合标

准守则。本公司于截至二零二五年六月三十日止六个月期内并未发现任何违规事件。

审计委员会

本公司已设立审计委员会，其书面职权范围乃参考香港会计师公会刊发之指引及《企业管

治守则》之守则条文而制订及修订。审计委员会之主要职责为审核及监管本集团之财务申

报程序、风险管理及内部控制。审计委员会成员全部由独立非执行董事来担任，并由其中

之一的龚凡先生担任现任审计委员会主任。

审计委员会已审核本集团所采用的会计原则及惯例，并与董事讨论风险管理、内部控制及

财务申报事宜，包括审核本集团截至二零二五年六月三十日止六个月之中期业绩。

承董事会命

烟台北方安德利果汁股份有限公司

董事长

王安

中国烟台，二零二五年八月十八日

于本公布日期，董事会由以下人士组成：

王安先生（执行董事）

张辉先生（执行董事）

王萌女士（执行董事）

王艳辉先生（执行董事）

刘宗宜先生（非执行董事）

张伟先生（非执行董事）

龚凡先生（独立非执行董事）

王雁女士（独立非执行董事）

王常青先生（独立非执行董事）

* 仅供识别

Yantai North Andre Juice Co., Ltd.

ANDRE

ANDRE

Yantai North Andre Juice Co., Ltd.

一、营业收入注释29948,076,076.72632,178,357.43

二、营业利润（亏损以「－」号填列）201,212,584.68134,024,729.67

三、利润总额（亏损总额以「－」号填列）201,189,911.86134,018,191.15

四、净利润（净亏损以「－」号填列）201,101,023.04133,833,355.58

五、其他综合收益的税后净额–

六、综合收益总额201,101,023.04133,833,355.58

七、每股收益

一、营业收入注释4503,791,051.75402,240,722.17

二、营业利润（亏损以「－」号填列）37,827,271.79125,079,346.32

三、利润总额（亏损总额以「－」号填列）37,827,271.79125,079,390.01

四、净利润（净亏损以「－」号填列）37,827,271.79124,989,662.78

五、综合收益总额37,827,271.79124,989,662.78

一、经营活动产生的现金流量：

二、投资活动产生的现金流量：

三、筹资活动产生的现金流量：

四、汇率变动对现金及现金等价物的影响-1,179,711.163,810,017.98

五、现金及现金等价物净增加额722,656,256.28-302,946,744.85

六、期末现金及现金等价物余额959,110,291.37241,227,468.43

一、经营活动产生的现金流量：

二、投资活动产生的现金流量：

三、筹资活动产生的现金流量：

四、汇率变动对现金及现金等价物的影响-977,053.742,719,178.60

五、现金及现金等价物净增加额696,700,133.72-285,092,811.48

六、期末现金及现金等价物余额886,644,326.35228,930,068.73

一、上年末余额349,000,000.0067,779,330.82139,817,902.012,224,726,971.122,645,765,542.31

二、本年初余额349,000,000.0067,779,330.82139,817,902.012,224,726,971.122,645,765,542.31

三、本年增减变动金额-7,800,000.0011,869,847.18-59,979,330.82115,801,023.0436,151,845.04

四、本年期末余额341,200,000.0079,649,178.0079,838,571.192,340,527,994.162,681,917,387.35

一、上年末余额349,000,000.00–109,950,353.752,070,671,322.382,529,621,676.13

二、本年初余额349,000,000.00–109,950,353.752,070,671,322.382,529,621,676.13

三、本年增减变动金额–27,173,361.84–57,053,355.5829,879,993.74

四、本年期末余额349,000,000.0027,173,361.84109,950,353.752,127,724,677.962,559,501,669.87

一、上年末余额349,000,000.0067,779,330.82166,060,599.86830,269,086.921,277,550,355.96

二、本年初余额349,000,000.0067,779,330.82166,060,599.86830,269,086.921,277,550,355.96

三、本年增减变动金额-7,800,000.0011,869,847.18-59,979,330.82-47,472,728.21-127,121,906.21

四、本年期末余额341,200,000.0079,649,178.00106,081,269.04782,796,358.711,150,428,449.75

一、上年末余额349,000,000.00–136,193,051.60638,241,152.591,123,434,204.19

二、本年初余额349,000,000.00–136,193,051.60638,241,152.591,123,434,204.19

三、本年增减变动金额–27,173,361.84–48,209,662.7821,036,300.94

四、本年期末余额349,000,000.0027,173,361.84136,193,051.60686,450,815.371,144,470,505.13

一、 公司基本情况

二、 财务报表的编制基础

三、 重要会计政策及会计估计

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

三、 重要会计政策及会计估计（续）

一、公司基本情况

二、财务报表的编制基础

三、重要会计政策及会计估计

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

三、重要会计政策及会计估计（续）

四、税项

四、税项（续）

五、合并财务报表项目附注

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

五、合并财务报表项目附注（续）

六、合并范围的变更

七、在其他主体中的权益

八、政府补助

八、政府补助（续）

九、金融工具及风险管理

九、金融工具及风险管理（续）

九、金融工具及风险管理（续）

九、金融工具及风险管理（续）

九、金融工具及风险管理（续）

十、公允价值