02159 麦迪卫康 公告及通告：完成根据一般授权配售新股份
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或任何部份内容而产生或因倚赖该等内容而引致的任何损失承担任何责任。
Mediwelcome Healthcare Management & Technology Inc.
麦迪卫康健康医疗管理科技股份有限公司
（于开曼群岛注册成立的有限公司）
（股份代号：2159）
完成根据一般授权配售新股份
配售代理
万海证券（香港）有限公司
兹提述麦迪卫康健康医疗管理科技股份有限公司日期为2025年7月14日内容有关
配售事项的公告（「该公告」）。除本公告另有说明外，本公告所用词汇与该公告所
界定者具有相同涵义。
完成配售事项
董事会欣然宣布，配售协议所载所有条件已获达成，而完成于2025年7月28日落
实。配售代理已根据配售协议的条款及条件，按配售价每股配售股份0.55港元成
功向不少于六名承配人配售合共40,000,000股配售股份。
据董事经作出一切合理查询后所深知、全悉及确信，承配人为专业、机构或其他
投资者，彼等及彼等各自的最终实益拥有人均为独立于本公司及其关连人士且与
彼等概无关连的第三方。
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40,000,000股配售股份相当于本公司于本公告日期紧接完成前现有
已发行股本的
16.67%及经配售股份扩大后的本公司
已发行股本约
14.29%
。
配售事项的所得款项总额将为约22,000,000港元，而配售事项的所得款项净额
（经扣除配售事项的配售佣金及其他相关开支后）将约为21,320,000港元。本公司
拟将配售事项所得款项净额动用作本集团一般营运资金。
截至2024年12月31日，本公司银行账户结余约为人民币71,650,000元。有关资金并
非可自由使用的「闲置资金」。其组合与用途与本公司的日常业务及风险管理直接
相关。具体详情及背景如下：
1.银行贷款资金（约人民币39,020,000元）
该部分由本公司于2025年新获得的银行贷款（含2025年6月新增的人民币
24,580,000元）构成，属于以传统业务合约为基础的流动资金贷款
。
2024年以来，国内经济环境面临通缩压力，下游传统业务客户付款周期普遍
延长（平均付款期较往年增长40%），导致本公司应收账款周转效率下降。为
确保传统业务正常进行，本公司与合伙银行沟通，根据已签订的传统业务合
约申请流动资金贷款。该等资金必须专用于传统业务短期经营周转，不得转
用于新业务投资。
2.日常经营资金储备（人民币40,420,000元）
该部分为本公司6个月的日常经营资金储备，用于支付：传统业务的日常开支
（如员工薪金、办公室租金、管理费等，平均每月支出约人民币7,000,000
元），涵盖因客户付款周期延长而造成的短期资金缺口（按目前付款周期计
算，需涵盖一个半月的紧急储备约人民币18,000,000元）及其他经营储备（如预
缴税款、预付供应商款项等）。该部分用作「安全缓冲」，以维持本公司的基本
业务。
本公司于2025年7月8日完成的配售事项及本次完成的配售事项筹集的所得款
项净额（「所得款项净额」），计划全部用于人工智能医疗垂直模型开发此创新
业务，有关业务具体包括1）招聘人工智能核心人才（如算法工程师、医疗数
据专家等，总年薪及搬迁成本占40%）；2）购买专业医疗垂直疾病模型（如肿
瘤、心血管疾病等成熟模型，占30%）；及3）人工智能注解培训及数据合规处
理（包括医疗数据清洗、注解团队组建、合规审查等，占30%）。有关所得款
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项净额独立分配于「新业务开发」，与用于「传统业务支援」的现有银行账户资
金分开；而两者不会彼此替代的原因如下：
1.配售资金用途明确，与传统业务资金分离
所得款项净额准备用于创新业务的「严格前期支出」，且必须在6至12个月
内完成（以把握人工智能医疗行业的发展窗口期）。依赖传统业务资金或
银行贷款，会有「传统业务现金流量压力」与「贷款用途受限」的双重风险
（银行贷款明文规定不得用于新业务）。
2.配售事项为配合创新业务长期战略的最佳融资方式
本公司将人工智能医疗垂直模型业务定位为未来三年的核心增长动力。
该业务的特点为「前期投入高，回本期长」。若以债务融资（如新增贷款）
支持，本公司的资产负债比率可能上升（目前因传统业务贷款已达
55%），利息开支将进一步压缩溢利
。配售事项作为股权融资方法，可补
充资金，避免增加债务压力，为创新业务提供稳定的长期资金，符合本
公司及股东的整体利益。
总括而言，董事会认为，本公司截至2024年12月31日的银行账户结余约
人民币71,650,000元，拟用作「流动资金贷款」，以解决传统业务付款周期
延长的问题，亦拟用作「必要储备」，以确保能经营日常业务，不能转用
于新业务。2025年7月8日完成的配售事项及据此完成的配售事项基于人
工智能医疗垂直模型业务的战略计划，旨在通过股权融资独立支持创新
业务发展。所得款项净额用途与本公司现有资金并无重叠，实属必要。
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对本公司股权架构的影响
本公司于紧接完成前及紧随完成后的股权架构如下：
股东紧接完成前紧随完成后
股份数目
概约
百分比股份数目
概约
百分比
霁泽投资管理有限公司（附注1）40,651,00016.94%40,651,00014.52%
舜嘉投资管理有限公司（附注2）25,415,00010.59%25,415,0009.08%
泰之丰投资管理有限公司（附注3）12,038,0005.02%12,038,0004.30%
禾汇万怡投资管理有限公司（附注4）25,415,00010.59%25,415,0009.08%
小计（附注5）103,519,00043.14%103,519,00036.98%
GreatInsightGlobalLimited（附注6）20,000,0008.33%20,000,0007.14%
DepBlueFundSPC
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ApoloSP
（附注7）21,632,0009.01%45,016,00016.08%
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其他承配人
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16,616,0005.93%
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其他公众股东94,849,00039.52%94,849,00033.87%
240,000,000100.00%280,000,000100.00%
附注：
1.霁泽投资管理有限公司（JiZeInvestmentManagementCompanyLimited）由施炜先生全资拥有。
2.舜嘉投资管理有限公司（ShunJiaInvestmentManagementCompanyLimited）由杨为民先生全资
拥有。
3.泰之丰投资管理有限公司（TaiZhiFengInvestmentManagementCompanyLimited）由王亮先生
全资拥有。
4.禾汇万怡投资管理有限公司（HeHuiWanYiInvestmentManagementCompanyLimited）由
ZhangYitao女士全资拥有。
5.本公司的最终控股东施炜先生、杨为民先生、ZhangYitao女士及王亮先生为一致行动人
士，并于2019年10月13日订立书面协议，以（其中包括）确认彼等的一致行动安排。根据
《证券及期货条例》，各控股东被视为于其他控股东实益拥有的股份中拥有权益，包括各
控股东于上述附注1至4之权益。
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6.汇聚信托有限公司根据受限制股份单位计划作为受托人透过GreatInsightGlobalLimited（作为
代名人）以信托方式持有20,000,000股份。代名人由TCT(BVI)Limited全资拥有，而后者则
由汇聚信托有限公司全资拥有。
7.DepBlueFundSPC
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ApoloSP为DepBlueFundSPC的独立投资组合。DepBlueFundSPC
为一家于开曼群岛注册成立的独立投资组合公司，以私人投资基金形式营运。香港国际资本
管理有限公司，一家根据《证券及期货条例》获准从事第4类（就证券提供意见）、第6类（就机
构融资提供意见）及第9类（资产管理）受规管活动的持牌法团，获委任为DepBlueFundSPC–Apolo
SP的投资经理。香港国际资本管理有限公司由香港金融服务控股有限公司全资拥有。Dep
BlueFundSPC
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ApoloSP为本次完成的配售事项的承配人之一。
承董事会命
麦迪卫康健康医疗管理科技股份有限公司
董事长兼执行董事
施炜
香港，2025年7月28日
于本公告日期，本公司执行董事为施炜先生、杨为民先生、王亮先生及刘桂金女
士；本公司非执行董事为刘夏先生；以及本公司独立非执行董事宋瑞霖先生、
DavidZhengWang先生及杨晓曦先生
。
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